فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت

5 توصیه مهم برای سرمایه گذاری بلند مدت از وارن بافت

اگر بدنبال موفقیتی سریعتر و با مانع کمتر هستید ، باید بتوانید از تجربه افراد بزرگ و موفق حوزه مورد نظر استفاده خوبی ببرید .

میتوان گفت که یک الزام و یک قانون است که نه تنها در زمینه بیزینس بلکه در همه حوزه ها صدق میکند.

لذا پیشنهاد میشود که اگر میخواهید در زمینه بازارهای مالی و سرمایه گذاری وقت بگذارید و آن را بعنوان یک شغل انتخاب کنید ، بهترین راه مشاهده و مطالعه تجربه و آموزه های افراد موفقی مانند وارن بافت است .

به آقای وارن بافت لقب های بسیاری داده اند که از معروف ترین آنها (معجزه گر و پادشاه سرمایه گذاری ) میتوان نام برد ، قطعا میدانید که ایشان جز 10 نفر اول ثروتمند ترین افراد جهان هستند و بیش از 61 سال در زمینه بازارهای مالی تجربه بسیار عالی و سربلندی دارند.

این سوال هم احتمالا برای اکثر شما پیش می آید که مبنا و اصول سرمایه گذاری آقای وارن بافت چیست ؟ که ایشان هم در 5 جمله مهم این اصول را بیان کرده اند ، ما سعی میکنیم در این مقاله هر یک از جملات را بصورت کامل برایتان تحلیل کنیم تا راحت تر به درک این جملات مهم برسید تا در مسیر درست جهت سرمایه گذاری در بازارهای مالی قدم بردارید.

1_قیمت ، آن چیزی است که پرداخت میکنید و در ازای آن ارزش چیزی است که دریافت میکنید.

این جمله از معروف ترین جملات آقای بافت است و اکثر شما عزیزان قبلا این جمله به گوشتان خورده است ولی آن را جدی نگرفتید .

منشا این جمله بر اساس فلسفه ارزش محور است که فی الواقع پایه اصلی موفقیت آقای بافت بوده است .

این عمل در کتاب (سرمایه گذاری هوشمند) که یکی از کتاب های پرفروش در این زمینه است ذکر شده و آقای بافت این کتاب را به هر کسی که تمایل به سرمایه گذاری بلند مدت دارد پیشنهاد میکند .

این جمله این مفهوم را دارد که اگر میخواهید سهامی از یک شرکت معتبر را خریداری کنید ، نباید دید کوتاه مدت روی آن داشته باشید ، قیمتی که برای سهام میپردازید در واقع یک فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت تصویر لحظه ای از زمان T میباشد.

بنابراین هر چه زمان بیشتری بگذرد ، این ارزش سهام شماست که خود را به رخ میکشد ، اگر سهام شرکتی که ریشه و بنیان قوی داشته باشد را خریداری کنید حتی بعد از 20 سال هم هنوز برایتان سود آور است .

2_به هیچ عنوان روی حوزه و بیزینسی که آن را درک نمیکنید سرمایه گذاری انجام ندهید.

اگر راهی را که برای سرمایه گذاری انتخاب میکنید ، صرفا بر اساس یکسری تبلیغات فیک یا حرف افرادی باشد که در این حوزه سوادی ندارند ، بزودی با مشکل بزرگی مواجه خواهید شد و احتمال شکست و ناامیدی شما افزایش پیدا میکند .

لذا پیشنهاد میشود این جمله آقای بافت را جدی بگیرید و بدون اطلاعات وارد حوزه ای که درکی از آن ندارید نشوید .

البته این آموزه گاهی به معنی از دست دادن فرصت های بزرگی است ، همانند زمانی که آقای بافت مالکیت شرکت های بزرگی مانند گوگل ، فیس بوک و آمازون را از دست داد ، صرفا به این دلیل که تکنولوژی و فناوری این ابر شرکت ها را درک نمیکرد .

ولی استراتژی آقای بافت جوری بود که اگر این فرصت هایی این چنینی را از دست داد ، بجایش فرصت های طلایی را بدست بیاورد.

بنابراین برای گرفتن تصمیماتی درست و منطقی جهت سرمایه گذاری در هر حوزه ای ، ابتدا باید به درک آن برسید و اطلاعات خود را افزایش دهید ، فراموش نکنید مسئولیت تمامی تصمیمات شما در انجام سرمایه گذاری فقط و فقط بر عهده خودتان است .

3_ ریسک به معنی آگاهی و اطلاعات کافی نداشتن در مورد کاری است که انجام میدهید.

برخی از شما عزیزان از سرمایه گذاری هراس دارید ، و علت این ترس هم اینست که فکر میکنید سرمایه گذاری کردن امری پر ریسک میباشد.

شما هنگامی که پولتان را در محلی سرمایه گذاری میکنید نسبت به زمانی که همان پول را در حساب بانکیتان قرار میدهید در امان نیست.

تارگت شما برای انجام سرمایه گذاری باید هدفی باشد با پتانسیل سود بالا و ریسک کم ، شاید در نگاه اول فکر کنید که این موضوع مانند پیدا کردن سوزنی است که باید در انبار کاه دنبال آن بگردیم ، اما در واقع دنیای سرمایه گذاری اینطور است و شما نباید بدنبال ایده آل ترین گزینه باشید .

هنگامی که دنبال یک مورد عالی برای سرمایه گذاری میگردید باید توانایی تحلیل ریسک را داشته باشید و به هیچ عنوان نباید بگذارید طمع دخالتی در تصمیم شما داشته باشد.

زمانی که شما توانایی تحلیل صحیح ریسک را بدست بیاورید و به مسیری که انتخاب کردید ایمان داشته باشید ، دیگر سرمایه گذاری شما ریسکی نخواهد بود.

همانطور که در بالا گفته شد ، اقای وارن بافت صراحتا تاکید کردند که ریسکی ترین سرمایه گذاری زمانی اتفاق می افتد که معیار تصمیم گیری شما میشود حرف افراد پرادعا و یا گروهی از مردم ، که در اکثر مواقع این تصمیم فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت ها هیچ موفقیت بلند مدتی ایجاد نمیکند.

4 _ بازارهای مالی بر اساس منتقل شدن پول از جیب افراد عجول به افراد صبور طراحی شده است.

این طرز تفکر در واقع یکی از اساسی ترین موارد سرمایه گذاری ارزش محور حساب میشود .

در اکثر مواقع کسانی در بازارهای مالی موفق میشوند که بلند مدت و بر اساس استراتژی ارزش محوری سرمایه گذاری میکنند (البته این دیدگاه آقای وارن بافت است)

افراد عجولی که در بازارهای مالی فعال هستند اکثرا مبتدی بوده و زمانی که ضرر میکنند متوجه این درس بزرگ میشوند که صبر چقد میتواند در روند موفقیت آنها تاثیر گذار باشد .

توجه داشته باشید که منظور ما از صبر این است که تا زمانی که اطلاعات کافی و درک مناسبی از بازار ندارید به هیچ عنوان وارد حوزه بازارهای مالی نشوید و اگر معامله ای هم انجام دادید و طبق تحلیلتان متقاعد شدید که این سهام یا معامله در آینده سود خوبی میدهد باید صبر پیشه کنید .

5 _ دو قانون مهم در سرمایه گذاری

این دو قانونی که در ادامه خواهیم گفت از جملات قدیمی و کلی آقای بافت هست که قطعا ارزش خواندن دارد .

قانون یک : هیچوقت پولت را از دست نده

قانون دوم : هیچوقت قانون اول را فراموش نکن

در واقع یک قانون کلی در سرمایه گذاری که به ما میفهماند که سرمایه گذاری میکنیم تا پولدار تر شویم نه اینکه پولمان را از دست بدهیم .

در واقع شما همیشه باید این قانون را به یاد داشته باشید تا در انجام سرمایه گذاری ها محتاطانه تر عمل کنید .

تمام کاری که باید بعنوان یک سرمایه گذار و معامله گر انجام دهید این است که همانند وارن بافت در تمامی ابعاد ، تعادل و نظم خاصی برقرار کنید.

معرفی 5 تا از بهترین کتاب های وارن بافت که باید حتما بخوانید

وارن بافت برای مردی که 90 سال سن دارد، هنوز هم مشهور است. اگر در بخش مالی هر کتابفروشی جستجو کنید، احتمالا حداقل یک بار چهره او و چندین بار دیگر نام او را خواهید دید. کتاب های وارن بافت از جمله بهترین و پرفروش ترین کتاب های موفقیت مالی هستند.

برای کمک به شما برای ورود به ذهن درخشان او، در اینجا به معرفی روش ها و توصیه هایی از وارن بافت می پردازیم که توسط نویسندگان دیگر در 5 کتاب گردآوری شده است. این ها بهترین کتاب های وارن بافت هستند که سرمایه گذاری زیادی را می توانید از آنها بیاموزید و دارای بینش واقعا منحصر به فردی هستند. همراه رادیو کاوش باشید.

معرفی 5 کتاب وارن بافت

۱) گلوله برفی: وارن بافت و موفقیت زندگی نوشته آلیس شرودر

اگر قوانین وارن بافت را مطالعه می کنید و هنوز احساس می کنید که به اندازه کافی جذب آن نشده اید، این از بهترین کتاب های وارن بافت است که نگاهی کامل به زندگی و زمان «اوراکل اوماها» دارد. کتاب گلوله برفی شرودر که بیش از 900 صفحه دارد، و با همکاری وارن بافت نوشته شده است، اولین بار در سال 2008 منتشر شد.

گلوله برفی کتاب مورد انتظاری است که با جزئیات دقیق تجربه های مالی و حکمت زندگی مرد معروف به «اوراکل اوماها» که خود وارن بافت است را بازگو می کند. اگرچه نویسنده هزاران صفحه درباره آقای بافت و هدایای خارق‌ العاده ‌اش به عنوان یک تاجر و سرمایه‌گذار نوشته ‌است، اما گلوله برفی تصویری بی ‌سابقه‌ از زندگی بافت، ارزش‌ ها و استراتژی ‌هایش را از مجموع تجربیاتش ارائه می‌ دهد. این کتاب هم داستان زندگی و هم ایده ها و روش های او را بیان می کند.

این از بهترین کتاب های وارن بافت و اولین کتابی است که دسترسی بی سابقه ای به داستان ها و درس های زندگی بافت داشته است و توصیه های مالی او را ارائه می دهد و نشان می دهد که چگونه امور مالی می تواند به عنوان راهنمایی برای زندگی، به مردم کمک کند.

بیوگرافی رسمی وارن بافت در این کتاب با تصویری متواضع از پسر جوان اوماها شروع می شود که در نهایت به غول املاکی که امروز می شناسیم تبدیل می شود. ما می آموزیم که علاقه وارن به تجارت خیلی زود در زندگی شروع شد. وارن علاوه بر مهارت های به خاطر سپردن دایره المعارفی، در تجارت نیز مهارت داشت و در سن نه سالگی به فروش آدامس و نوشابه می پرداخت.

آلیس شرودر در این کتاب بیان می کند که بافت از جلب توجه رسانه ها به زندگی ساده اش سود می برد. تصویر عمومی او مردی ساده بود که واقعی و قابل اعتماد به نظر می رسید. اگرچه واقعیت کاملا متفاوت بود. بافت همیشه زندگی پیچیده ای داشت. دلیل اینکه او را اصیل می دانستند این بود که از کلمات ساده استفاده می کرد و پرشور صحبت می کرد. او همچنین گروهی از دوستان فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت وفادار داشت که باعث می ‌شد بیشتر شبیه یک مرد معمولی به نظر برسد.

۲) سرمایه گذاری هوشمند: با پیشگفتاری از وارن بافت نوشته بنیامین گراهام

سخنان بافت در این کتاب، عدالت سرمایه گذاری هوشمند را برآورده می کند. بافت در مقدمه چاپ چهارم کتاب می نویسد: «من اولین نسخه این کتاب را در اوایل سال 1950، زمانی که نوزده سالم بود خواندم. آن زمان فکر می کردم که تا کنون بهترین کتابی است که در مورد سرمایه گذاری نوشته شده است و هنوز هم به آن فکر می کنم. او خاطرنشان می کند که سرمایه گذاری صحیح به چیزی بیش از چارچوب فکری مناسب برای تصمیم گیری نیاز ندارد. او نتیجه می گیرد که این کتاب به طور دقیق و واضح، چارچوب مناسبی را تجویز می کند.

درسی که از این کتاب وارن بافت خواهید آموخت:

• چگونه می توانید احتمال زیان های غیرقابل برگشت سرمایه گذاری را کاهش دهید؟
• چگونه می توانید شانس دستیابی به دستاوردهای پایدار را بهبود بخشید و به حداکثر برسانید؟
• چگونه می توانید رفتار تکانشی که اکثر سرمایه گذاران را از رسیدن به اهدافشان باز می دارد، کنترل کنید؟
• اهمیت سرمایه گذاری با ارزش، حاشیه ایمنی و سرمایه گذاری در مقابل سفته بازی.
• انتخاب سهام برای سرمایه گذاران تدافعی و مبتکر.
• چهار مطالعه موردی بسیار آموزنده، تاریخچه و موارد دیگر.
• مقایسه 16 شرکت باهم.

این از جمله محبوب ترین کتاب های وارن بافت است که آن را کتاب مقدس سرمایه گذاری معرفی می کند. وارن بافت بیان می کند که او چیزهای بسیاری که در مورد سرمایه گذاری می داند را مدیون بنیامین گراهام هست. سرمایه ‌گذار هوشمند پر از درس‌ های اساسی است که برای سرمایه ‌گذاری منطقی باید بیاموزیم. هدف این کتاب تشکیل یک راهنمای سرمایه گذاری ارزشمند برای افراد عادی است تا بتوانند مسائل تخصصی فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت را درک کنند.

نقل قول: مهم نیست از چه تکنیک هایی در انتخاب سهام استفاده می کنند، متخصصان سرمایه گذاری موفق دو چیز مشترک دارند. اول اینکه، آنها منضبط و ثابت هستند و از تغییر رویکرد خود حتی زمانی که غیرمدیک است، خودداری می کنند. دوم اینکه، آنها در مورد کاری که انجام می دهند و نحوه انجام آن، بسیار فکر می کنند، اما به آنچه بازار انجام می دهد توجه بسیار کمی دارند.

۳) روش های سرمایه گذاری وارن بافت، اثر رابرت جی. هاگستروم

اگر به دنبال درس ‌های سرمایه‌گذاری از سوابق چشمگیر بافت هستید، کتاب هاگستروم ممکن است تمام چیزی باشد که نیاز دارید. این از بهترین کتاب های وارن بافت است، که اکنون در سومین ویرایش خود قرار دارد. این کتاب تمام قوانین سرانگشتی که بافت در سرمایه‌ گذاری خود استفاده می‌ کند، را بیان می‌ کند و نظر خواننده را با مطالعات موردی از سبد سرمایه ‌گذاری خود بافت جلب می کند.

این کتاب وارن بافت شامل قوانین شناخته شده و سرمایه گذاری هایی است که نادیده گرفته می شوند و توسط بنجامین گراهام، مربی بافت ابداع شده است. همچنین شامل برخی از درس های عمیق تری از سرمایه گذاری های واقعی است که از وارن بافت گرفته شده است. این یک کتاب عالی برای سرمایه ‌گذارانی است که تازه شروع به کار کرده‌ اند. این کتاب شامل موارد زیر است:

• چگونه مانند یک سرمایه گذار بلند مدت فکر کنیم.
• چرا «زیان گریزی» که به معنی تمایل بیشتر سرمایه گذاران به تحمل بیش از حد درد ناشی از، از دست دادن پول است، یکی از بزرگترین موانعی است که سرمایه گذاران باید بر آن غلبه کنند.
• چرا رفتار منطقی در مواجهه با فراز و نشیب های بازار، کلید موفقیت سرمایه گذاری بافت بوده است؟
• تجزیه و تحلیل خرید اخیر HJ فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت هاینز توسط بافت و سرمایه گذاری او در سهام IBM

هاگستروم در این کتاب که از پرفروش ترین کتاب های وارن بافت است بیان می کند، بزرگترین چالش، تقلید از بافت در انتخاب سهام مناسب نیست، بلکه داشتن قدرت و استقامت برای حفظ سرمایه گذاری های سالم در مواجهه با عدم اطمینان اقتصادی و ثبات بازار است. نسخه جدید کتاب، فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت مبانی روان‌ شناختی رویکرد بافت را توضیح می‌ دهد، و بهترین نقشه راه برای تسلط بر اصول و رفتارهایی که بافت را به بزرگترین سرمایه‌گذار نسل ما تبدیل کرده ‌است، در اختیار خوانندگان قرار می ‌دهد. فصول کتاب شامل موارد زیر است:

• بزرگترین سرمایه گذار جهان
• آموزش های وارن بافت
• کسب و کار اصلی ما بیمه است: روزهای اولیه برکشایر هاتاوی
• خرید یک تجارت
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول تجاری
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول مدیریت
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول مالی
• دستورالعمل های سرمایه گذاری: اصول ارزش
• سرمایه گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت
• مدیریت پورتفولیوی خود
• روانشناسی پول
• مرد بی منطق

۴) 125 اصل موفقیت وارن بافت نوشته ماری بافت و دیوید کلارک

وقتی وارن بافت صحبت می کند، مردم سراسر جهان گوش می دهند. بافت موفق ترین سرمایه گذار و مدیر تاریخ است. او رکوردهای جهانی برای دستیابی به دارایی خالص شخصی، بیش از 80 میلیارد دلار و ارزش شرکتی بالا برای شرکت هلدینگ خود، برکشایر هاتاوی، که نزدیک به 600 میلیارد دلار است، را به ثبت رسانده است. مجله تایم، بافت را به عنوان یکی از تاثیرگذارترین افراد جهان در فهرست خود قرار داده است.

125 اصل موفقیت وارن بافت، از بهترین کتاب های وارن بافت است که فلسفه او را گردآوری کرده است. کتاب شرحی قطعی از رویکرد بافت به سرمایه گذاری و مدیریت را ارائه می دهد، که شامل اصول و روش های موفقیت بافت در مسائل مالی است که با دقت تنظیم و به صورت موضوعی سازماندهی شده است.

کتاب پر از حکایات و نقل قول هایی است که نشان می دهد چگونه فلسفه های زندگی بافت در تصمیمات تجاری او و در نحوه مدیریت مردم و مشاغل او منعکس می شود. این دیدگاه خودی در مورد تکنیک‌ های مدیریت وارن بافت راه ‌حل ‌های ساده‌ ای را برای موفقیت به تازه ‌واردها و بافت ‌شناسان باتجربه ارائه می‌ کند و نشان می ‌دهد که چگونه و چرا موفقیت در تجارت و زندگی معمولا دست به دست هم می‌ دهند.

این کتاب وارن بافت ، یک طرح رسمی و یک نقشه راه کاملا تعریف شده از یک نظریه بوفه در مورد مشاغل و توسعه کسب و کار را ارائه می دهد. فهرست مطالب کتاب شامل موضوعاتی مانند: امور مالی و سرمایه گذاری شرکت، حسابداری و ارزش گذاری است. عناوین زیر بخش ‌های فصل، مانند «ته سیگار و امر نهادی» و «ازوپ و نظریه ناکارآمد بوش» طنزی را به کتاب اضافه می ‌کنند. محتوای چالش برانگیز کتاب های وارن بافت به راحتی قابل خواندن هستند. کنایه ‌های بافت نیز برای خواندن لذت‌ بخش است و حکمت آرام آنها در بسیاری از حکایت‌ هایی که او به اشتراک می‌ گذارد، قابل مشاهده است.

۵) آموزه های وارن بافت نوشته ماری بافت و دیوید کلارک

یکی دیگر از کتاب های وارن بافت شامل موعظه ای از کلمات و حکمت های الهام بخش او به عنوان یک تاجر موفق آمریکایی است که اسرار موفقیت او را ماری بافت و دیوید کلارک آشکار می کنند. مانند گفته های لائوتزو فیلسوف چینی باستان، حکمت دنیای وارن بافت به طرز فریبنده ای ساده و در کاربرد بسیار قدرتمند است.

در این کتاب وارن بافت ، مری بافت، نویسنده سه کتاب در مورد روش ‌های سرمایه ‌گذاری وارن بافت، به دیوید کلارک، بافت ‌شناس و مدرس بین ‌المللی مشهور می‌ پیوندد تا هوشمندانه‌ ترین، خنده‌ دارترین و به یاد ماندنی‌ ترین گفته‌ های وارن بافت را با نگاهی به افشای فلسفه زندگی و استراتژی ‌های سرمایه‌گذاری که وارن آنها را ساخته است، ارائه دهند.

دستاوردهای سرمایه گذاری وارن بافت بی نظیر است. او موفقیت خود را مدیون سخت کوشی، صداقت و دست نیافتنی ترین کالا، یعنی عقل سلیم، است. نقل قول‌ های این کتاب راهبردهای عملی وارن را نشان می‌ دهد و تصاویر مفیدی را برای هر سرمایه‌ گذار بزرگ یا کوچک با مدل‌ هایی ارائه می ‌کند که همه می‌ توانند از آنها پیروی کنند. نقل قول ها از منابع مختلفی از جمله گفتگوهای شخصی، گزارش های شرکتی، نمایه ها و مصاحبه ها جمع آوری شده اند. نویسندگان توضیحات کوتاهی برای هر نقل قول ارائه می کنند و در صورت امکان از نمونه هایی از معاملات تجاری خود بافت استفاده می کنند تا سخنان وی در محل کار را نشان دهند.

این از جمله کتاب های وارن بافت با مطالبی الهام بخش، سرگرم کننده و معقول است، و دانش سرمایه گذاری گرانبهایی را ارائه می دهد که هر کسی می تواند آن را بکار گیرد. همانطور که وارن در این کتاب می گوید:

شما باید در تجارتی سرمایه گذاری کنید که حتی یک احمق هم بتواند آن را اداره کند، زیرا روزی یک احمق این کار را خواهد کرد. مهم نیست که چقدر استعداد یا تلاش زیاد باشد، برخی چیزها فقط زمان می برند تا به نتیجه برسند، همانطور که با باردار کردن 9 زن نمی توانید در یک ماه بچه دار شوید. روش ما بسیار ساده است. ما فقط سعی می کنیم کسب و کارهایی را بخریم که دارای اقتصاد اساسی خوب تا عالی هستند که توسط افراد صادق و توانا اداره می شود و آنها را با قیمت های معقول خریداری می کنیم. این تمام تلاش من برای موفقیت است.

جمع بندی

در حالی که خود وارن بافت هرگز کتابی تالیف نکرده است، کتاب های زیادی درباره او، استراتژی های سرمایه گذاری و فلسفه هایش نوشته شده است. برخی از بهترین کتاب‌ های وارن بافت بیشتر بر زندگی و دستاوردهای او تمرکز دارند، در حالی که برخی دیگر بر اساس روش ها و سبک سرمایه‌گذاری او نوشته شده اند. مطالعه این کتاب ها می تواند در به دست آوردن بینش در مورد سرمایه گذار بزرگی مانند وارن بافت، برای سرمایه گذاران مبتدی و پیشرفته مفید باشد.

برخی از اصول وارن بافت

فلسفه سرمایه گذاری مخصوص به خود را طراحی کنید.
برای خودتان، سیستم شخصی را طراحی کنید.
تا آن اندازه که میتوانی خرید کن.

از سرمایه گذاری در بخشهایی که با معیارهایتان سازگار نیست، اجتناب کنید.

تحقیقات خود را انجام دهید.

یک سرمایه گذاری موفق را تا زمانی نگه دارید که دلیل از پیش تعیین شده ای برای فروش آن داشته باشید.
از سیستم خود مصرانه پیروی کنید.
اشتباهات خود را بپذیرید و فوراً آنها را اصلاح کنید.
هزینه فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت های خود را بپردازید.

پول عامل اصلی نیست.
عاشق کاری باشید که انجام می دهید و نه عاشق چیزی که دارید.

سرمایه خود را در جریان فعالیت اصلی خود قرار دهید.

مطالب زیر را حتما بخوانید

دانلود متا تریدر 4 و اندیکاتور تایم کندل (TimeToNextCandle)

نقطه ی ورود ارزنده به یک موقعیت معاملاتی

دیده بان و قالب شخصی

آتی طلا چیست ؟

اکسل مدیریت ریسک در بازار جهانی

پنج مرحله تا تریدر شدن

دیدگاهتان را بنویسید لغو پاسخ

مطالب عنوان شده صرفا تحلیل شخصی یک کاربر می باشد ، جنبه ی آموزشی دارد. جنبه توصیه ندارد ، در هنگام خرید و فروش ، فقط بر اساس تحلیل خود عمل کنید. شرکت گنجینه ی تجارت ارشان و کاربر مربوطه ، هیچگونه مسیولیتی در قبال تحلیل ارایه شده ندارند. هیچ 100% و هیچ غیرممکنی وجود ندارد.

جستجو

درباره ما

از سال 1394 که شرکت گنجینه تجارت ارشان شروع به کار کرد تمام تلاش من و همکارانم ایجاد مرجعی برای آموزش واقعی و صحیح موفقیت مالی و سرمایه گذاری بوده است مرجعی که کمک می کند زندگی بهتری برای خود و اطرافیانمان بسازیم.ما اعتقاد داریم ثروت زمینه ساز رشد انسان در سایر ابعاد زندگیست و با آموزش روش های درست موفقیت مالی و سرمایه گذاری، نه تنها خودمان به ثروت دست خواهیم یافت بلکه وطنی ثروتمند خواهیم داشت.

فلسفه سرمایه گذاری در بورس و بازار سرمایه چیست؟

سرمایه گذاری در بورس و بازار سرمایه :

اگر شما توانایی درک مسائل اقتصادی را داشته باشید لزوما به این معنی نیست که بدانید در بازار سرمایه (بورس) چه اتفاقاتی خواهد افتاد و چه زمانی در آن سرمایه گذاری کنید. وارن بافت می‌گوید: بین عملکرد اقتصاد و بازارهای سهام رابطه مستقیمی وجود دارد.

در اصل، این موضوع مطرح است متخصصان اقتصادی می‌توانند پیش‌بینی‌های دقیقی در مورد اقتصاد و آینده آن انجام دهند؛ ولی این موضوع قطعا به این معنی نیست که از فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت طریق این پیش‌بینی شما بتوانید سبد سهام خود را مدیریت نمایید. در حقیقت، تحلیلی که توسط Ned Davis انجام شده است نشان می‌دهد که ارتباط بین تولید ناخالص داخلی (GDP) و شاخص‌های کلی بازار سرمایه نسبتاً کم است. اگرچه بسیاری کارشناسان شاخص های بورس را به عنوان “پیش بینی ‌کننده” مناسب اقتصادی برمی‌شمارند .به گفته ند دیویس ، این نشان می‌دهد که بازار سهام به احتمال زیاد در جهت مخالف تولید ناخالص داخلی حرکت می‌کند.

بورس اوراق بهادار به محلی اطلاق می‌شود که در آن فعالیت‌های منظم خرید، فروش و انتشار سهام شرکت‌های دارای سهام عمومی صورت می‌گیرد. این فعالیت‌های مالی ممکن است از طریق مبادلات توسط یک نهاد رسمی (دولتی) و یا بازارهای خارج از بورس (OTC) انجام بپذیرد، که تحت مجموعه مشخصی از مقررات فعالیت می‌کنند. در یک کشور یا یک منطقه می‌تواند چندین مکان مبادلات سهام وجود داشته باشد که امکان انجام معاملات در سهام و سایر اوراق بهادار را فراهم کند.

درک بورس و سرمایه گذاری در آن:

در حالی که امروز تقریباً همه چیز را بصورت آنلاین می‌توانید خریداری کنید، معمولاً برای هر کالایی بازار مشخصی وجود دارد. به عنوان مثال، مردم برای خرید گل و گیاه و درختان به بازار گل می‌روند ، برای خرید چوب و سایر مواد لازم برای مبلمان و بازسازی منزل، به نجاری مراجعه می‌کنند و برای تهیه مواد غذایی معمولی خود به فروشگاه‌های زنجیره‌ای و سوپرمارکت‌ها می‌روند. چنین بازارهای اختصاصی به عنوان محلی عمل می کنند که خریداران و فروشندگان متعددی در آن ملاقات ، تعامل و معامله می کنند. از آنجا که تعداد فروشندگان در بازارهای محلی (فیزیکی) بسیار زیاد است، خریداران از قیمت مناسب کالاها اطمینان دارند. به عنوان مثال، اگر در کل شهر فقط یک فروشنده گل و گیاه وجود داشته باشد، او این آزادی را دارد که هر قیمتی را که بخواهد روی کالاهای خود بگذارد؛ زیرا خریداران دیگر جایی برای خرید کالای مشابه را نخواهند داشت. اگر تعداد فروشندگان گل و گیاه در یک بازار مشترک زیاد باشد، فروشندگان آن مجبور هستند برای جذب خریداران با یکدیگر رقابت کنند.

بنابراین بورس اوراق بهادار همان بازار مشخص برای تجارت انواع اوراق بهادار در یک محیط کنترل شده، ایمن و مدیریت شده است. از آنجا که در بازار سهام صدها هزار نفر از فعالان بازار که مایل به خرید و فروش سهام هستند، جمع می‌شوند، شیوه های قیمت گذاری عادلانه و شفافیت در معاملات تضمین شده است. دقیقا مشابه بازارهای محلی در اینجا نیز به علت وجود خریداران و فروشندگان متعدد، رقابت شدیدی بین آن‌ها برقرار است.

بورس‌های اوراق بهادار به عنوان مؤسسات انتفاعی فعالیت می‌کنند. منبع اصلی درآمد این بورس‌ها مبالغ حاصل از هزینه معاملاتی است که به صورت غیرمستقیم از مشتریان کارگزاری‌ها دریافت می‌کنند که برای انجام هر معامله صورت می‌پذیرد.

بازار بورس چگونه کار می‌کند؟

به طور خلاصه، بورس اوراق بهادار محیطی امن و تنظیم شده را فراهم می‌کند که در آن فعالان بازار می‌توانند با اطمینان با ریسک نزدیک به صفر، سهام و سایر اوراق ارزشمند مالی واجد شرایط را معامله و در آن سرمایه گذاری کنند. بازار سهام با رعایت قوانین تعریف شده مطابق دستورالعمل بیان شده، به عنوان بازارهای اصلی و بازارهای ثانویه عمل می‌کنند. در واقع بورس اوراق بهادار به عنوان یک بازار اصلی، به شرکت‌ها این امکان را می‌دهد که سهام خود فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت را برای اولین بار از طریق فرآیند عرضه ‌های اولیه عمومی (IPO) برای عموم مردم صادر کنند و به فروش برسانند. این فعالیت به شرکت‌ها کمک می کند تا سرمایه‌های لازم را از سرمایه‌گذاران جمع کنند. در اصل بدین معنی است که یک شرکت تقسیم به تعدادی سهام مشخص (مثلاً 20 میلیون سهم) می‌شود و بخشی از آن سهام (مثلاً 5 میلیون سهم) را با قیمتی (مثلاً 1000 ریال برای هر سهم) به عموم مردم می‌فروشد.

برای تسهیل این فرآیند، یک شرکت به بازاری نیاز دارد که بتواند این سهام را بفروشد. این بازار توسط سازمان بورس اوراق بهادار فراهم می‌شود. اگر همه چیز طبق برنامه‌ها پیش برود، آن شرکت با موفقیت 5 میلیون سهم را با قیمت 1000 ریال برای هر سهم به فروش می‌رساند و 5 میلیارد ریال بودجه جمع می‌کند؛ بنابراین افرادی که موفق به خرید سهام شرکت مورد نظر شده‌اند، برای کسب سود مورد نظرشان در انتظار افزایش قیمت سهام و هر گونه درآمد احتمالی در قالب پرداخت سود سهام می‌مانند. همچنین کارگزاران بازار سرمایه به عنوان تسهیل‌کننده این روند برای جمع‌آوری سرمایه مورد نظر عمل می‌کنند و هزینه خدمات خود را از این شرکت‌ها و سهام‌داران (شرکای شرکت) دریافت می‌کنند.

سازمان بورس اوراق بهادار مسئولیت اطمینان از شفافیت قیمت، نقدینگی، کشف قیمت و معاملات منصفانه در چنین فعالیت‌های تجاری را بر عهده دارد. از آنجا که تقریباً همه بازارهای بزرگ بورس در سراسر جهان اکنون بصورت الکترونیکی فعالیت می‌کنند، سازمان بورس وظیفه مدیریت، نگهداری و به‌روزرسانی پلتفرم‌های معاملاتی را نیز برعهده دارد که به طور کارآمد سفارشات خرید و فروش از شرکت‌کنندگان مختلف بازار بدون ایجاد مشکل انجام گردد.

سازمان بورس اوراق بهادار همچنین کلیه اخبار، اطلاعیه‌ها و گزارش‌های مالی شرکت‌ها را حفظ می‌کند که معمولاً در وب سایت‌های رسمی آن‌ها قابل دسترسی است. بورس اوراق بهادار همچنین از فعالیت‌های مختلف مرتبط با معامله در سطح شرکت‌ها پشتیبانی می‌کند. به عنوان مثال شرکت‌های سودآور ممکن است با پرداخت سود سهام که معمولاً از بخشی از درآمد شرکت حاصل می‌شود به سرمایه‌گذاران پاداش دهند. بورس تمام این اطلاعات را حفظ می‌کند و ممکن است پردازش آن را تا حدی پشتیبانی کند.

در کنار سرمایه‌گذاران بلندمدت و معامله گران کوتاه مدت، انواع مختلفی از بازیگران مرتبط با بازار سهام وجود دارد. هر کدام نقش منحصر به فردی دارند اما بسیاری از نقش‌ها در هم تنیده هستند و به یکدیگر وابسته‌اند تا بازار بتواند به طور مؤثر اداره شود. کارگزاران بورس اوراق بهادار، مدیران پرتفوی یا سبدگردانان، بانک‌ها و سایر سرمایه گذاران.

انواع رقابت برای سرمایه گذاری در بازار سرمایه (بورس) :

در حالی که بورس‌های انفرادی برای به دست آوردن حداکثر حجم معاملات، مقابل یکدیگر رقابت می‌کنند در دو جبهه با تهدید روبرو هستند.

استخرهای تاریک (Dark Pool):

استخرهای تاریک که بورس خصوصی یا فروم‌هایی برای مبادله اوراق بهادار هستند و در گروه‌های خصوصی فعالیت می‌کنند، چالش‌هایی را برای بازارهای سهام عمومی ایجاد می‌کنند. اعتبار قانونی آن‌ها تابع مقررات محلی است، زیرا فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت شرکت‌کنندگان در هزینه‌های معامله زیاد صرفه‌جویی می‌کنند که این باعث گرایش افراد زیادی به این نوع بازارها می‌شود. البته این نوع بازارها به صورت عمومی متداول نیستند؛ اما پیش‌بینی می‌شود در آینده‌ای نزدیک بسیار متداول‌تر و عمومی تر به رقابت با بازارهای رسمی بورس اوراق بهادار بپردازند.

مشاغل مربوط به بلاکچین:

در پی افزایش محبوبیت بلاک‌چین‌ها در دنیا که از تبادلات رمزنگاری شده استفاده می‌کنند خطری جدی بورس‌های رسمی اوراق بهادار را تهدید می‌کند. چنین مبادلاتی مکانی برای تجارت ارزهای رمزپایه و مشتقات مرتبط با آن طبقه دارایی را شامل می‌شود. اگرچه محبوبیت آن‌ها محدود است؛ اما آن‌ها با اتوماسیون بخش عمده‌ای از کارهای انجام شده توسط فعالان مختلف بورس سهام و ارائه خدمات صفر تا کم هزینه، تهدیدی برای مدل سنتی بورس کالا ایجاد می‌کنند.

اهمیت بازار سهام

بازار سهام یکی از مهم‌ترین مؤلفه های اقتصاد بازار آزاد است. بازار سرمایه این امکان را به شرکت‌ها می‌دهد که با ارائه سهام و اوراق مشارکت سهام، پول جمع کنند. همچنین این اجازه را به آن‌ها می‌دهد تا سرمایه‌گذاران بتوانند از طریق دستاوردهای مالی شرکت‌ها که منجر به فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت کسب سود از سرمایه می‌شود سود کسب کنند و نیز از طریق سود سهام کسب درآمد کنند؛ اگرچه ضرر نیز ممکن است. در حالی که سرمایه‌گذاران حقوقی و مدیران حرفه‌ای کسب و کار به دلیل داشتن دانش بهتر نسبت به سرمایه‌گذاران خرد و همچنین توانایی ریسک پذیری بالاتر از برخی امتیازات برخوردار هستند، بازار سهام تلاش می‌کند تا زمینه بازی کردن را برای افراد عادی نیز فراهم کند.

بورس اوراق بهادار به عنوان سکویی عمل می‌کند که از طریق آن پس‌انداز و سرمایه گذاری افراد به پیشنهادهای سرمایه گذاری مولد منتقل می‌شود که این موضوع می‌تواند در درازمدت به شکل‌گیری سرمایه و رشد اقتصادی کشور کمک می‌کند.

کلکسیون ساعت‌های وارن بافت

وارن بافت (Warren Buffet)، سرمایه‌گذار بسیار موفق آمریکایی است که با لقب «الهه خرد اوماها» (Oracle of Omaha) نیز شناخته می‌شود. شاید حتی بتوان از او به‌عنوان موفق‌ترین سرمایه‌گذار تاریخ یاد کرد. او مدیرعامل یک شرکت چندملیتی مستقر در آمریکا یعنی برکشیر هاتاوِی (Berkshire Hathaway) است که در حال حاضر بیش از 60 شرکت از جمله دیری کوین (Dairy Queen)، دوراسل (Duracell) و شرکت بیمه گایکو (Geico) را تحت مالکیت خود دارد.

وارن بافت که در سال 1930 در شهر اوماها در ایالت نبراسکای آمریکا به دنیا آمد، از همان سنین ابتدایی تمایل خود به کارآفرینی را نشان داد. یکی از خصلت‌های او این است که به‌سرعت با شرایط سازگار می‌شود؛ از این رو، وی شروع به سرمایه‌گذاری در مشاغل مختلف و هم‌چنین بازار سهام کرد. در حال حاضر، بافت با جیمی دیمون (Jamie Dimon؛ مدیر عامل شرکت JPMorgan Chase) و جف بزوس (Jeff Bezos؛ بنیانگذار و مدیرعامل شرکت آمازون) به‌دنبال توسعه شرکتی جدید در راستای تامین مراقبت‌های بهداشتی کارکنان است.

به غیر از زیرمجموعه‌های تحت نظر شرکت برکشایر هاتاوی، بافت در چندین شرکت بزرگ دیگر از جمله امریکن اکسپرس (American Express)، گلدمن ساکس (Goldman Sachs)، کوکا کولا (Coca Cola)، ویزا مسترکارت (Visa Mastercard)، و اپل (Apple) نیز سهام دارد. وقتی به این اطلاعات نگاه می‌کنیم، به نظر می‌رسد که هیچ شرکت شناخته‌شده و موفقی در سطح جهان وجود ندارد که وارن بافت سهمی در آن نداشته باشد! این امر، به‌خوبی لقب او یعنی «الهه خرد اوماها» که پیش‌تر به آن اشاره کردیم را توجیه می‌کند.

فعالیت‌های خیرخواهانه

وارن بافت به‌غیر از این‌که سرمایه‌گذاری فوق‌العاده موفق است، به‌خاطر فعالیت‌های بشردوستانه‌اش نیز شهرت زیادی دارد. شرکت برکشایر هاتاوی تا به امروز 4.1 میلیارد دلار از سهام خود را به چندین موسسه خیریه مانند بنیاد خیریه‌های گیتس (Gates Foundation)، نوو (Novo Foundation)، شروود (Sherwood Foundation)، هاوارد جی. بافت (Howard G. Buffet Foundation) و سوزان تامپسون بافت (Susan Thompson Buffet Foundation) اهدا کرده است.

با چنین کارنامه‌ی درخشانی در زمینه‌ی سرمایه‌گذاری و به‌طور کلی، تجارت، انتظار می‌رود که وارن بافت از تعداد بسیار زیادی ساعت‌های مجلل و چشمگیر استفاده کند. با این حال، علی‌رغم این‌که بافت یکی از موفق‌ترین سرمایه‌گذاران تاریخ است، اما از داشتن یک سبک زندگی نسبتاً ساده و بی‌تکلف، راضی است. البته همان‌طور که در ادامه خواهید دید، این موضوع بدین معنا نیست که او به دلیل داشتن یک ساعت فوق العاده شهرت ندارد.

ساعت‌های وارن بافت

وارن بافت 101.5 میلیارد دلار دارایی خالص دارد. با شنیدن این آمار، احتمالا با خود می‌گویید او هم‌اکنون در عمارت وسیعی زندگی می‌کند و توسط کالاهای مجلل احاطه شده است؛ اما باید بگوییم که سخت در اشتباهید. او هنوز در خانه‌ای زندگی می‌کند که در شهر اوماهای نبراسکا در سال 1958 خریداری کرد. دلیل این کارش هم احتمالاً برای راحتی بیشتر است؛ چراکه خانه‌ی او تنها 5 دقیقه با ماشین از دفتر کارش فاصله دارد.

با این حال، وارن بافت با سبک زندگی لوکس و تجملی شناخته نمی‌شود. بنابراین، او هنوز که هنوز است در خانه نسبتاً ساده‌ای که در دهه 50 میلادی خریداری کرده زندگی می‌کند و اگر با طرز فکر او آشنایی داشته باشید، این امر اصلا تعجب‌آور نیست. بر اساس فلسفه او در مورد سبک‌زندگی، انتظار می‌رود که وی یک ساعت بسیار ساده و بی‌تکلف نیز داشته باشد. خوشبختانه بافت دوست دارد در مورد ساعتِ مورد علاقه‌اش صحبت کند؛ چراکه اصول او در مورد زندگی و سرمایه‌گذاری را در بر می‌گیرد.

ساعت Rolex Day-Date 40 Automatic Champagne 18K Gold Watch (228238)

مدل Rolex Day-Date 18K Gold Watch انتخاب اول و آخر بافت در دنیای ساعت‌ها است. ساعت Rolex Day-Date تقریباً در تمام مراسم‌های عمومی که بافت در طول دوران حرفه‌ای خود داشته، رویت شده است. بنا بر گزارش‌ها، بافت که به‌عنوان «رئیس‌جمهور رولکس» نیز شناخته می‌شود، حدود هفت دهه است که این ساعت را دارد.

بر اساس عکس‌هایی که از بافت در کنار ساعت طلایی Rolex Day-Date منتشر شده است، به‌نظر می‌رسد که او در واقع مدلی قدیمی‌تر از این ساعت را به تن کرده که دارای یک شماره مرجع 5 رقمی نیز است. اگرچه نمی‌توان با قطعیت کامل گفت، اما به‌نظر می‌رسد که وارن بافت یکی از دو مدل 18038 یا 18238 ساعت‌های رولکس را می‌پوشد.

مشخصات ساعت:

اگر این «رئیس‌جمهور رولکس» واقعاً یک مدل مرجع 5 رقمی از این ساعت را داراست، پس به‌احتمال زیاد در آن از کریستال یاقوت کبود مقاوم ضد خراش با پوشش ضد بازتاب استفاده شده است. هم‌چنین به‌نظر می رسد که بافت از نسخه 36 میلی‌متری Rolex Day-Date استفاده می‌کند، که محبوب‌ترین سایز این سری ساعت‌های رولکس به‌شمار می‌آید. اگر به‌دنبال ساعتی با اندازه‌ی بزرگ‌تر هستید، ساعت 40 میلی‌متری این مجموعه جایگزین مناسبی به‌نظر می‌رسد، چراکه تقریبا همه ویژگی‌های آن با ساعت یادشده یکسان است.

همان‌طور که از نام آن پیداست، این ساعت رولکس دارای نمایشگر روز و تاریخ است. صفحه نمایش روز در این ساعت به‌طور برجسته در قسمت بالای نمایشگر دیده می‌شود؛ در حالی که صفحه تاریخ آن در کنار نمایشگر ساعت 3 قرار گرفته و از یک لنز بزرگ‌نمایی یا سایکلاپ (cyclop) برای بهبود خوانایی در آن استفاده می‌شود.

ساعت Rolex Day-Date طراحی کلاسیک، زیبا و جاودانه‌ای دارد که با قاب و بند طلای 18 عیار آن، زیباتر نیز شده است. علاوه بر این‌ها، بزل نازک استفاده‌شده در این ساعت، دارای بریدگی‌های عمودی و ظریف است که باعث شده تا این ساعت، در نگاه اول فوراً به‌عنوان یک ساعت رولکس قابل‌تشخیص باشد.

با توجه به این که این Rolex Day-Date یک مدل 5 رقمی است، می‌توان تصور کرد که مجهز به موتور اتوماتیک Caliber 3255 ساخت خود برند رولکس نیز هست. مدل Caliber 3255 که در دنیای ساعت‌ها موتوری چشمگیر به حساب می‌آید، توانایی ذخیره انرژی تا ۷۰ ساعت را داراست و دقت زمان‌سنجی بسیار عالی را برایتان فراهم می‌کند.

علاوه بر این، مدل Rolex Day-Date به‌لطف طراحی داخلی و ساخت بادوام خود، در برابر مغناطیس و ضربه فلسفه و اصول سرمایه گذاری وارن بافت مقاوم است. این ساعت رولکس همچنین تا 100 متر (10ATM) در برابر آب مقاوم است که استقامت و دوام بالایی به آن می‌بخشد.

ساعت های رولکس دی دیت از فروشگاه اشرافی:

ساعتی که مطابق فلسفه و اصول وارن بافت است

وارن بافت برخلاف ساعت‌هایی که افراد ثروتمند در فیلم‌ها و سریال‌های تخیلی از جمله سریال Billions به تن می‌کنند، یک سبک زندگی محتاطانه و محافظه‌کارانه دارد. او سال‌ها است که ساعت باشکوه، مجلل و در عین حال قدیمی خود یعنی Rolex Day-Date به دست می‌کند که بدون شک یک انتخاب برجسته و والا برای او به حساب می‌آید. این ساعت طلایی رولکس محدود به زمان خاصی نمی‌شود و شاید بتوان گفت از زمان عرضه‌اش تاکنون، هرگز از مد نیافته است.