اهمیت دفتر سفارش در صرافی‌ها

دفتر سفارشات کل یک توکن در هاتبیت

سفارش بازار و سفارش محدود در صرافی رمزینکس چیست؟ از کدام استفاده کنیم؟

با استفاده از سفارش بازار (market order) یا مارکت اوردر می‌توانید رمزارز مورد نظرتان را با قیمت لحظه‌ای معامله کنید، در حالی که در سفارش محدود (limit order) یا لیمیت اوردر می‌توانید قیمت خرید یا فروش دارایی‌تان را خودتان تعیین کنید. اما واقعا تفاوت سفارش بازار و سفارش محدود در رمزینکس چیست؟ کی باید از هر یک از این دو نوع ثبت سفارش خرید یا فروش ارز دیجیتال استفاده کرد؟ در این مقاله از رمزینکس با ما همراه باشید.

سفارش بازار و سفارش محدود چیست؟

در زمان وارد شدن به صرافی ارز دیجیتال رمزینکس و شروع به خرید یا فروش یک رمزارز دو روش اصلی سفارش بازار و سفارش محدود برای تعیین قیمت مورد معامله دارید. در سفارش بازار یا مارکت اوردر، رمزارز را با قیمت فعلی، هر چه که باشد، معامله می‌کنید. اما در سفارش محدود یا لیمیت اوردر می‌توانید قیمت دلخواهتان را تعیین کنید و معامله تنها در صورتی انجام می‌شود که رمزارز به آن قیمت برسد.

این اساسی‌ترین تفاوت بین سفارش بازار و سفارش محدود است، اما هر کدام از این سفارش‌ها می‌تواند برای موقعیت معاملاتی خاصی مناسب‌تر باشد. برای درک بهتر این دو نوع سفارش این مقاله را تا انتها مطالعه کنید. در ادامه به تفاوت سفارش محدود با سفارش بازار در صرافی رمزینکس پرداخته شده است.

سفارش بازار: همین حالا معامله را پر کن!

بزرگ‌ترین مزیت سفارش بازار این است که صرافی دیجیتال می‌تواند معامله شما را به اصطلاح پر یا اجرا کند، چون در این حالت شما در واقع به صرافی می‌گویید که معامله من را در بهترین قیمت موجود در آن لحظه انجام بده.

اگر در حال خرید باشید، سفارش بازارتان به هر قیمتی که فروشنده مقابل تعیین کند اجرا می‌شود. اما اگر بخواهید رمزارزی را بفروشید سفارش بازارتان به قیمتی که خریدار پیشنهاد دهد انجام می‌شود.

بزرگ‌ترین اشکال سفارش بازار این است که شما نمی‌توانید قیمت معامله را شخصاً تعیین کنید. اما این مورد در بسیاری از مواقع مهم نیست. اختلاف بین قیمت خرید و قیمت فروش رمزارزها و جفت ارزهای دارای نقدینگی بسیار بالا (با حجم معاملاتی بالا) که در بازار فارکس اسپرد نامیده می‌شود ناچیز است. این اختلاف قیمت مهم نیست مگر اینکه بخواهید معاملات بزرگ انجام دهید.

با این حال، اگر قیمت به سرعت حرکت کند ممکن است معامله شما در قیمت بسیار متفاوتی نسبت به زمانی که سفارشتان را ثبت کردید انجام شود.

این اتفاق نادر اما در عین حال ممکن است. سناریوی محتمل‌تر که در بازار سهام ممکن است اتفاق بیفتد این است که بعد از بسته شدن بازار یک سفارش بازار ثبت کنید و سپس شرکت مربوط اخباری را اعلام کند که بر قیمت سهام آن تأثیر بگذارد.

اگر قبل از باز شدن کارگزاری در روز بعد سفارشتان را لغو نکنید ممکن است معامله‌تان با قیمتی بسیار متفاوت از آنچه در نظر داشتید انجام شود.

یکی دیگر از معایب احتمالی سفارش بازار مربوط به دارایی‌های فاقد نقدشوندگی بالا (دارای حجم معاملاتی کم) است. هنگام ثبت کردن یک سفارش بازار ممکن است باعث افزایش یا کاهش قیمت دارایی شوید زیرا در آن لحظه خریدار یا فروشنده کافی برای پر کردن سفارشتان وجود ندارد.

در نهایت ممکن است معامله شما در قیمت متفاوتی نسبت به قیمت چند لحظه قبل انجام شود زیرا سفارش شما بر قیمت تاثیر گذاشته و آن را افزایش یا کاهش داده است.

کاربرد سفارش بازار

در موارد زیر از سفارش بازار استفاده کنید:

• زمانی که بخواهید سفارشتان به سرعت و در هر قیمتی که شده انجام شود.
• بخواهید بر روی یک رمزارز بزرگ و بسیار نقد شونده معامله کنید.
• حجم معامله‌تان زیاد نباشد.

مزایای سفارش بازار

• سریع است. تقریباً مطمئن هستید که سفارشتان در اسرع وقت پر می‌شود (به ویژه در بازار رمزارزها که همیشه باز است).
• عدم محدودیت. با ثبت سفارش بازار می‌توانید معاملات با حجم‌های بالا را به طور کامل انجام دهید. چون در قیمت لحظه‌ای بازار معمولاً همیشه فروشنده یا خریدار وجود دارد.
• می‌توانید دارایی‌های کمتر نقد شونده را معامله کنید.

معایب سفارش بازار

شما هیچ نقشی در تعیین قیمت ندارید. قیمت بازار ممکن است ثانیه به ثانیه تغییر کند (حتی زمانی که بازارهای سهام یا فارکس بسته باشند). در نتیجه ممکن است سفارش شما در قیمتی پایین‌تر یا بالاتر از آنچه در لحظه مشاهده می‌کنید انجام شود.

سفارش بازار و سفارش محدود در صرافی رمزینکس

سفارش محدود: معامله من را در قیمت مناسب پر کن!

بزرگ‌ترین مزیت سفارش محدود این است که می‌توانید قیمت دلخواهتان را تعیین کنید و در صورت رسیدن رمزارز مورد نظر به آن قیمت احتمالاً (اما نه حتماً) سفارشتان انجام می‌شود.

گاهی اوقات صرافی سفارش شما را با قیمت مناسب‌تری پر می‌کند. در برخی از صرافی‌ها امکان تکمیل سفارش محدود تا حتی سه ماه پس از ثبت کردن آنها وجود دارد و به این یعنی نیاز نیست به صورت مرتب قیمت‌ها را دنبال کنید.

بزرگ‌ترین اشکال شفارس‌های محدود این است که هیچ تضمینی برای اجرای کامل سفارش وجود ندارد. اگر رمزارز مورد معامله هرگز به قیمت محدود نرسد معامله اجرا نمی‌شود.

حتی اگر رمزارز به قیمت محدود شما برسد، ممکن است تقاضا یا عرضه کافی برای پر کردن سفارش وجود نداشته باشد. این اتفاق بیشتر در مورد رمزارزهای کوچک و غیرقابل نقد رخ می‌دهد.

یکی دیگر از اشکالات سفارش محدود، به ویژه در مورد سفارش‌هایی که امکان تکمیل شدن آنها تا سه ماه آینده وجود دارد، این است که ممکن است قیمت رمزارز به طور چشمگیری حرکت کند. معامله شما ممکن است با قیمتی بسیار متفاوت از آنچه در غیر این صورت می‌توانستید انجام دهید، پر شود.

تصور کنید اخبار مثبتی در مورد یک پروژه رمزارز اعلام می‌شود و قیمت توکن آن از ۱۹۰ دلار به ۲۱۰ دلار افزایش می‌یابد، در حالی که شما سفارش محدودی برای فروش در قیمت ۱۹۲ دلار ثبت کرده‌اید.

اگر اخبار را از نزدیک دنبال نکنید ممکن است سفارشتان در قیمت ۱۹۲ پر شود، در حالی که می‌توانستید رمزارزتان را با قیمت بسیار بالاتری بفروشید.

یا برعکس ممکن است سفارش خریدی را در یک قیمت محدود ثبت کنید اما به دنبال انتشار اخبار منفی قیمت رمزارز ریزش زیادی بکند. در نتیجه سفارش شما در قیمت بالاتری نسبت به آنچه که می‌توانستید داشته باشید انجام می‌شود.

کاربرد سفارش محدود

زمانی از سفارش محدود استفاده کنید که:

• می‌خواهید معامله را در قیمت مدنظر خودتان انجام دهید که گاهی اوقات بسیار متفاوت از قیمت فعلی رمزارز است.
• می‌خواهید رمزارزی را که معامله کنید که نقد شوندگی کمی دارد.
• می‌خواهید معامله‌ای با حجم بالا انجام دهید.

مزایای سفارش محدود

• شما قیمت خرید یا فروش را تعیین می‌کنید و تحت تأثیر نوسانات قیمت بازار قرار نمی‌گیرید. رمزارز شما تنها در قیمتی که تعیین کرده‌اید یا بهتر معامله می‌شود.
• می‌توانید زمان منقضی شدن سفارش خود را انتخاب کنید.

معایب سفارش محدود

• هزینه کامل سفارش بلافاصله از موجودی حسابتان شما کسر می‌شود و تا زمانی که سفارشتان پر نشود، آن را لغو نکنید یا منقضی نشود به آن وجه دسترسی نخواهید داشت.
• اگر قیمت بازار به قیمت دلخواه شما نرسد سفارشتان انجام نخواهد شد.
• حتی در صورت رسیدن قیمت بازار به قیمت تعیین شده شما، در صورت نبود عرضه یا تقاضای کافی ممکن است سفارستان به طور کامل پر نشود.

سفارش بازار یا سفارش محدود؟

سرمایه‌گذاران و معامله‌گران می‌توانند از یک آزمایش ساده برای تعیین اینکه آیا باید از سفارش بازار استفاده کنند یا سفارش محدود کمک بگیرند. اگر پر شدن یک معامله برای شما از اهمیت بالایی برخوردار است پس سفارش بازار بهترین گزینه است.

اما اگر معامله کردن یک رمزارز در یک قیمت خاص برایتان حیاتی است بهتر از سفارش محدود استفاده کنید. انتخاب شما ممکن است به مرور زمان، حتی در مورد یک رمزارز، تغییر کند.

ممکن است در ابتدا یک سفارش محدود برای خرید یک رمزارز با قیمت مدنظرتان تعیین کنید و اگر معامله اجرا نشد ممکن است سفارش محدود را لغو کرده و به جای آن یک سفارش بازار ثبت کنید.

تصمیم‌گیری در مورد نوع سفارش ممکن است برای سرمایه‌گذاران تازه‌کار دشوار باشد. اگرچه در ابتدا استفاده از سفارش بازار ممکن است ساده‌تر باشد اما قطعاً سرمایه‌گذار یا معامله‌گر به مرور زمان و آشنایی بیشتر با ساز و کار بازار می‌تواند بهترین نوع سفارش را برای معاملات خود شناسایی کند.

سفارش‌گذار و سفارش‌بردار چیست؟ همه چیز در مورد Maker و Taker در بازار ارز دیجیتال

اگر برای مدت کوتاهی در بازارهای مالی به معامله پرداخته باشید، احتمالا اسم Maker و Taker به گوش‌تان خورده است. مدل میکر و تیکر در ارز دیجیتال یک مدل برای معامله ارزهای رمزنگاری شده است. اما آیا سفارش‌گذار و سفارش‌بردار همان خریدار و فروشنده هستند؟ این مفاهیم به چه معنا هستند؟ مزایا و معایب این مدل معامله چیست؟ در مقاله پیش رو به پاسخ این سوالات خواهیم پرداخت. با ما همراه باشید.

میکر و تیکر در ارز دیجیتال

بازارهای معاملاتی از دو عنصر سفارش‌گذار (Maker) و سفار‌ش‌بردار (Taker) تشکیل شده‌اند. Maker‌ها که به آن‌ها بازارساز نیز گفته می‌شود، سفارش‌های خرید یا فروشی می‌گذارند که بلافاصله انجام نمی‌شود؛ این موضوع باعث ایجاد نقدینگی می‌شود، یعنی کار را برای کسانی که می‌خواهند یک رمزارز را بلافاصله بخرند یا بفروشند، راحت‌تر می‌کند.

از سوی دیگر، افرادی که فورا خرید یا فروش انجام می‌دهند، Taker نامیده می‌شوند. به عبارت دیگر، تیکرها سفارش‌های ایجاد شده توسط میکر‌ها را پُر می‌کنند.در هر بازاری (اعم از فارکس، بورس یا ارز دیجیتال)، فروشندگان با خریداران مطابقت پیدا می‌کنند. هر فردی که در بازار حضور دارد و به خرید و فروش می‌پردازد، در یکی از این دو دسته قرار می‌گیرد. در واقع به عنوان یک تریدر، احتمالا در برهه‌ای به عنوان هر دو مورد عمل خواهید کرد. میکر و تیکر در ارز دیجیتال ، شریان حیاتی هر صرافی هستند و حضور آن‌ها موجب تقویت مبادلات می‌شود و فقدان آن‌ها یک اکسچنج را تضعیف می‌کند.

نقدینگی چیست؟

قبل از اینکه به تفصیل در مورد مدل سفارش‌گذار و سفارش‌بردار صحبت کنیم، لازم است تا در مورد نقدینگی بیشتر بدانیم؛ وقتی کسی می‌گوید یک دارایی نقدینگی بالایی دارد یا نقدینگی پایینی دارد، منظور نحوه فروش آسان یا دشوار آن دارایی است. به طور مثال یک اونس طلا، یک دارایی با نقدشوندگی بالا است؛ زیرا به راحتی می‌توان آن را در مدت زمان کوتاهی فروخت و پول نقد دریافت کرد. اما یک مجسمه ۱۰ متری از شخص شما که سوار بر یک اسب هستید، با این که احتمالا اثر زیبایی است، اما نقدشوندگی بالایی ندارد و کمتر کسی حاضر است بابت آن پولی بپردازد.

نقدشوندگی بازار (Market Liquidity) هم کمابیش چنین مفهومی دارد. یک بازار دارای نقدشوندگی بالا (Liquid Market)، بازاری است است که در آن می‌توانید دارایی‌ها را به راحتی و با یک قیمت متعارف و عادلانه خرید و فروش کنید. در این بازار، تقاضای زیادی از طرف کسانی که می‌خواهند یک دارایی را به دست آورند و عرضه زیاد از طرف کسانی که مایل به واگذاری آن هستند، وجود دارد.

با توجه به این میزان فعالیت، خریداران و فروشندگان تمایل دارند قیمت‌های پیشنهادی آنان نزدیکی زیادی به هم داشته باشد؛ یعنی کمترین قیمتی که برای سفارش فروش گذاشته شده است، تقریباً مشابه بالاترین قیمتی که برای سفارش خرید گذاشته شده است باشد.

از آنجایی که ممکن است این جمله کمی ایجاد ابهام کند، با یک مثال به روشن شدن آن کمک خواهیم کرد. معمولا بیت کوین در بین تمامی رمزارزها دارای بیشترین نقدینگی است. تصویر زیر نمایی از اوردر بوک بیت کوین در صرافی بایننس را به ما نشان می‌دهد.

دفتر سفارشات بیت‌کوین در بایننس

همانطور که می‌بینید، تفاوت بین بالاترین پیشنهاد خرید (Bid Price) و پایین‌ترین پیشنهاد فروش (Ask Price)، بسیار پایین است. در این مورد، بالاترین قیمت پیشنهادی خرید ۳۴۲۵۷.۰۳ دلار و پایین‌ترین قیمت پیشنهادی فروش ۳۴۲۵۷.۰۴ دلار است؛ یعنی تنها ۱ سنت اختلاف وجود دارد. این شکاف قیمت پیشنهادی خرید و فروش را اسپرد (Spread) می‌نامند.

شکاف قیمتی پایین نشان می‌دهد که بازار بیت کوین، نقدشوندگی و عمق بالایی دارد. در چنین بازاری شما نیاز نیست مدت زیادی صبر کنید تا خرید یا فروش‌تان انجام شود. همانطور که در تصویر پایین مشاهده می‌کنید، در یک ثانیه ده‌ها تراکنش صورت می‌گیرد.

فهرست تراکنش‌‎های بیت کوین انجام شده در بایننس

حال ببینیم یک بازار با نقدشوندگی پایین (Illiquid Market) چگونه است؟ تصویر زیر دفتر سفارش‌های یک توکن دیگر را نشان می‌دهد.

دفتر سفارشات کل یک توکن در هاتبیت

همانطور که مشاهده می‌کنید، اختلاف قیمت بین بالاترین قیمت پیشنهادی خرید و پایین‌ترین قیمت پیشنهادی فروش (اسپرد) حدودا ۳۰۰ درصد است؛ این موضوع باعث شده تا نقدشوندگی این توکن پایین باشد و معاملات بسیار اندکی انجام شود؛ به طوری که حتی ممکن است تا ساعت‌ها هیچ تراکنشی صورت نگیرد.

تراکنش‌‎های انجام‌ شده یک توکن در هاتبیت

در یک بازار با نقدشوندگی پایین، اگر بخواهید یک دارایی را بفروشید، در فروش آن با قیمت مناسب به مشکل برخواهید خورد؛ زیرا تقاضای زیادی برای آن وجود ندارد. اسپرد در بازارهای با نقدشوندگی پایین، بسیار بالا است.

اکنون که با مفهوم نقدینگی آشنا شدیم به ادامه توضیح میکر و تیکر در ارز دیجیتال باز می‌گردیم.

میکرها

صرافی‌ها معمولا ارزش بازار را با دفتر سفارشات (Order Book) محاسبه می‌کنند. اوردر بوک جایی است که تمام پیشنهادهای خرید و فروش کاربران در آن جمع آوری می‌شود. برای مثال، شما سفارش خرید ۱ بیت‌کوین با قیمت ۳۰ هزار دلار را قرار می‌دهید؛ این سفارش به دفتر سفارشات اضافه می‌شود و زمانی که قیمت به ۳۰ هزار دلار رسید، انجام می‌شود یا اصطلاحا پُر می‌شود.

در سفارش‌های محدود (Limit Orders) مانند موردی که در بالا شرح داده شد، لازم است شما بعد از این که تصمیم خود را در مورد سفارش گرفتید، آن را سریعا به Order Book اعلام کنید. اکنون شما یک Maker یا بازارساز هستید؛ زیرا بازار را ایجاد یا تامین کرده‌اید.

تیکرها

همانطور که گفتیم، یک میکر با قرار دادن سفارش خود در اوردر بوک، نقدینگی صرافی را افزایش می‌دهد؛ زیرا خرید و فروش را برای کاربران آسان‌تر می‌کند. از سوی دیگر، یک Taker بخشی از این نقدینگی را حذف می‌کند؛ بدین معنی که این فرد با گذاشتن یک سفارش بازار (Market Order) و خرید یا فروش با قیمت همان لحظه، باعث می‌شود بلافاصله سفارش موجود در دفتر سفارش پُر شود و مقداری از نقدینگی تامین شده توسط بازارساز، از صرافی خارج شود.

اگر تاکنون برای معامله در یک صرافی از Market Order استفاده کرده‌اید، پس به عنوان یک Taker عمل کرده‌اید. اما توجه داشته باشید که شما همچنین می‌توانید با استفاده از Limit Order یک تیکر باشید. نکته مهم در اینجا این است: شما هر وقت سفارش شخص دیگری را پُر کنید، یک تیکر یا سفارش‌بردار هستید.

همانطور که دیدیم، یکی از ویژگی‌‌های پلتفرم‌های معاملاتی این است که شما می‌توانید تراکنش‌های انجام شده قبلی را مشاهده کنید؛ در نتیجه کاربران می‌توانند متوجه شوند با چه نوع بازاری روبرو هستند، در مورد حجم معاملات اطلاعاتی به دست آورند و می‌توانند روند حرکتی بازار را پیش‌بینی کنند. این بازارها در حال پیاده‌سازی میکر و تیکر در ارز دیجیتال هستند که هدف آن کمک به مشارکت در ایجاد نقدینگی و افزایش آن است. در این مدل، تعاملی که بین سفارش‌گذاران و سفارش‌برداران وجود دارد، باعث ایجاد یک بازار پویا و جذاب می‌شود.

همانطور که دیدیم یکی از ویژگی‌ پلتفرم‌های معاملاتی این است که شما می‌توانید تراکنش‌های انجام شده قبلی را مشاهده کنید. در نتیجه کاربران می‌توانند متوجه شوند با چه نوع بازاری روبرو هستند، در مورد حجم معاملات اطلاعاتی به دست آورند و می‌توانند روند حرکتی بازار را پیش‌بینی کنند. این بازارها در حال پیاده‌سازی مدل Maker و Taker هستند که هدف آن کمک به مشارکت در ایجاد نقدینگی و افزایش آن است. در این مدل، تعاملی که بین Maker ها و Takerها وجود دارد باعث ساخت یک بازار پویا و جذاب می‌شود.

تفاوت میکر و تیکر

کارمزد تراکنش در مدل Maker و Taker

بخش قابل توجهی از درآمد یک صرافی از طریق فی تراکنش‌ها به دست می‌آید. در واقع شما هر زمان سفارشی را ایجاد می‌کنید و آن سفارش اجرایی می‌شود، مبلغ کمی را به عنوان هزینه تراکنش پرداخت می‌کنید. این مبلغ در صرافی‌های مختلف متفاوت است و بسته به حجم و نقش شما به عنوان میکر یا تیکر نیز ممکن است متفاوت باشد.

به طور کلی، به مارکت میکرها در کارمزد تخفیف داده می‌شود؛ زیرا آن‌ها نقدینگی را به صرافی اضافه می‌کنند و این برای صرافی حالت مطلوبی است.

در بسیاری از موارد، Takerها هزینه‌های بالاتری نسبت به Makerها پرداخت می‌کنند؛ زیرا آن‌ها همچون میکرها نقدینگی را تامین نمی‌کنند. همانطور که گفته شد، ساختار فی به صرافی بستگی دارد. به طور مثال در این صفحه می‌توانید انواع فی که برای حالت‌های مختلف معامله در صرافی بایننس در نظر گرفته شده است را مشاهده کنید.

تفاوت‌های میکر و تیکر در ارز دیجیتال

تفاوت اصلی بین سازندگان بازار و سفارش برداران این است که میکر کسی است که سفارش‌های محدود را با مقادیر یا قیمت‌های متفاوت با دیگر سازندگان بازار تعیین می‌کند؛ بنابراین، این سفارش‌ها بلافاصله اجرا نمی‌شوند. زیرا به طور کلی Maker حدس می‌زند قیمت تغییر می‌کند و سفارشی بالاتر یا پایین‌تر از قیمت فعلی بازار می‌گذارد تا یا یا با قیمت بالاتر دارایی را بفروشد یا با قیمت پایین‌تری از قیمت تعیین شده خریداری کند. سپس منتظر می‌ماند تا فردی با این شرایط موافقت کرده و عملیات انجام شود.

از سوی دیگر Taker بدون این که سفارش خود را به دفتر سفارش‌ها بفرستد، از طریق سفارش مارکت خرید یا فروش خود را انجام می‌دهد.

مزایا و معایب مدل میکر و تیکر

مدل Maker و Taker از طریق نرخ‌های مختلف بازار و نوسانات آن‌ها باعث سوددهی می‌شود؛ بنابراین معامله‌گران می‌توانند سودهای کم یا زیاد به دست آورند.

ایجاد سفارش‌ها همچنین باعث می‌شود که یک بازار همچنان فعال و پایدار باشد و برای کاربران جذاب‌تر باشد. این کار باعث می‌شود یک صرافی، به مکانی جذاب برای سرمایه‌گذاری دارایی‌های افراد تبدیل شود. در واقع کاربران به حجم معاملات یک صرافی نگاه می‌کنند و اگر ببیند نقدینگی زیاد است، آن صرافی را انتخاب می‌کنند. به هر حال، چنین اکسچنجی نسبت به یک صرافی با نقدینگی کمتر جذاب‌تر خواهد بود؛ زیرا معاملات با سهولت بیشتر و هزینه کمتری انجام می‌شوند.

یکی از مزایایی که این مدل برای تیکرها دارد، هزینه بسیار کم تراکنش است که باعث می‌شود آن‌ها بسته به شرایط بازار قیمت بهتری دریافت کنند.

از معایب این مدل برای بازارسازها می‌توان به این مورد اشاره کرد که ممکن است ساعت‌ها، روزها یا حتی ماه‌ها طول بکشد تا بازار به قیمت درخواستی فرد برسد و سفارش او پر شود؛ البته این مورد برای اهمیت دفتر سفارش در صرافی‌ها سفارش‌بردارها صدق نمی‌کند و مزیت تیکر بودن این است که سفارش شما بلافاصله پر می‌شود، بدون انتظار و نگرانی بابت این که چه زمانی سفارش شما انجام می‌شود.

از معایب این مدل برای سفارش‌بردارها هزینه بالای تراکنش است. همچنین در بیشتر مواقع، بسته به شرایط بازار، ممکن است مجبور شوید در قیمت پایین‌تری بفروشید یا در قیمت بالاتری بخرید.

با توجه به روند بازار می‌توان با استراتژی بهتری در نقش میکر و تیکر در ارز دیجیتال ظاهر شد. به طور مثال، فردی با تحلیل به این نتیجه می‌رسد در روزهای آینده قیمت بیت کوین از ۳۵ هزار دلار به ۲۵ هزار دلار می‌رسد؛ طبعا این فرد باید در نقش Maker ظاهر شود و با ارسال سفارشی در قیمت ۲۵ هزار دلار، منتظر نتیجه تحلیل خود بماند. از سوی دیگر در برخی مواقع روند بازار به‌گونه‌ای است که ممکن است در تایم‌فریم‌های کوتاه‌مدت، با یک بازار به شدت ریزشی یا صعودی مواجه شویم. در این هنگام ممکن است فرد با وجود فی بالاتر باز هم Taker بودن را تنها گزینه مطلوب ببیند؛ زیرا در کندل‌های جهنده ممکن است سفارش‌های Limit به راحتی پر نشوند.

پرسش و پاسخ

• تفاوت‌های اصلی میکر و تیکر چیست؟

سفارش‌گذارها به بازار نقدینگی می‌افزایند در حالی که سفارش‌بردارها آن نقدینگی را حذف می‌کنند. از سوی دیگر میکرها سفارش‌های خود را با قیمتی متفاوت از قیمت حال حاضر بازار ثبت می‌کنند و در واقع اعلام آمادگی می‌کنند که در صورت رسیدن قیمت به حد مطلوب آن‌ها، دارایی مدنظر خود را خواهند فروخت/خرید در حالی که تیکرها با قیمت لحظه‌ای بازار کار می‌کنند و حاضرند در قیمت فعلی دارایی خود را بخرند یا بفروشند.

• آیا مارکت میکرها می‌توانند روی بازار تاثیر بگذارند؟

بله. از آن جا که دفاتر سفارش معمولا برای عموم قابل رویت است، سطوح قیمتی که حجم سفارش‌های مارکت میکر در آن زیاد باشد، می‌تواند عملکردی مشابه حمایت/مقاومت از خود نشان دهد.

• مارکت میکر خودکار (AMM) چه تفاوتی با میکر سنتی دارد؟

بازارساز خودکار طبق فرمول x*y=k عمل می‌کند که x و y تعداد توکن‌های یک استخر و k عددی ثابت است. این شیوه متکی به آربیتراژ فعالان بازار برای آپدیت قیمت جفت ارز است و تامین‌کنندگان نقدینگی دخالتی در قیمت‌گذاری دارایی خود ندارند؛ در حالی که میکرها سفارشی با قیمت مشخص برای خرید یا فروش دارایی مدنظر خود ثبت می‌کنند و در صورت رسیدن قیمت بازار به آن، تمام یا بخشی از ان سفارش پر (اجرا) می‌شود.

• آیا صرافی‌های غیرمتمرکز از مدل میکر و تیکر استفاده می‌کنند؟

عموم صرافی‌های غیرمتمرکز از اهمیت دفتر سفارش در صرافی‌ها اهمیت دفتر سفارش در صرافی‌ها مدل بازارساز خودکار (AMM) استفاده می‌کنند. در این مدل سفارش محدود وجود ندارد و تمامی سفارش‌ها به قیمت بازار که از فرمول x*y=K تبعیت می‌کند، انجام می‌شوند؛ بنابراین می‌توان گفت که از مدل سنتی Maker و Taker استفاده نمی‌کنند.

• چرا نقدشوندگی بازارها با یکدیگر متفاوت است؟

این مساله به عوامل متفاوتی مانند موانع ورود به بازار، فروشندگان و مشتریان احتمالی آن دارایی و میزان محبوبیت و فراگیر بودن آن دارایی خاص بستگی دارد.

جمع بندی

ما در این مقاله به توضیح میکر و تیکر در ارز دیجیتال و مباحث مرتبط با آن پرداختیم. به طور خلاصه، سفارش گذارها تریدرهایی هستند که سفارش‌ها را ایجاد می‌کنند و منتظر پر شدن آن‌ها می‌مانند، در حالی که سفارش بردارها کسانی هستند که سفارش‌های شخص دیگری را پر می‌کنند. نکته اصلی در اینجا این است که بازارسازها یا Makerها، تامین‌کننده‌ی نقدینگی هستند.

برای صرافی‌هایی که از این مدل استفاده می‌کنند، میکرها برای جذابیت پلتفرم، بسیار حیاتی هستند. به طور کلی، سازندگان بازار نقدینگی صرافی را تامین می‌کنند و با هزینه کمتری تراکنش‌ها را انجام می‌دهند. در مقابل، Takerها از این نقدینگی استفاده می‌کنند تا راحت‌تر خرید و فروش انجام دهند؛ اما آن‌ها غالبا برای این کار هزینه بالاتری پرداخت می‌کنند.

ویدیوی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال

سفارشات بازار ارزهای دیجیتال به این معنی هست که شما در خرید و فروش ارزهای دیجیتال یا معامله های خودتون مشخص می کنین که چه مقدار ارز دیجیتال مورد نظر رو در چه قیمتی خرید یا فروش کنین. یکی از انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، سفارش بازار یا Market Order هست. بهتره بدونین این نوع از سفارش یکی از ساده ترین و پر کاربردترین نوع سفارشات بازار ارزهای دیجیتال هست که شامل یه دستورالعمل ساده برای خرید یه ارز دیجیتال در مناسب ترین قیمت فعلی هست. این ویدیو رو تا نتها ببینید و با انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال آشنایی پیدا کنید.

ما می خواهیم در ویدیوی معرفی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، اطلاعاتی در مورد سفارشات بازار ارزهای دیجیتال برای شما ارائه کنیم و به بررسی ویژگی های سفارشات بازار ارزهای دیجیتال بپردازیم تا بتونین با این سفارشات اشنا بشین و در معامله های خودتون از اون ها استفاده کنین. با توجه به اینکه قراره در این ویدیو اطلاعاتی در مورد سفارشات بازار ارزهای دیجیتال برای شما ارائه کنیم، بهتره ابتدا مقدمه در مورد بازار ارزهای دیجیتال داشته باشیم تا بتونین به راحتی مفهوم این موضوع رو درک کنین. بهتره بدونین بازار ارزهای دیجیتال نوعی بازار نوپا و جدیدی هست که تونسته به لطف رشدهای قیمتی زیادی که در سال های گذشته داشته، به یکی از محبوب ترین بازارهای مالی تبدیل بشه.
جالب اینجاست که بدونین بازار ارزهای دیجیتال نیز هامنند سایر بازارهای مالی دارای نوسانات قیمتی زیادی هست و سرمایه گذاران و معامله گران در زمینه آموزش تحلیل تکنیکال از همین نوسانات بازار ارزهای دیجیتال سودهای زیادی به دست میارن. همچنین شما نیز می تونین با پیش بینی دقیق قیمت ارزهای دیجیتال، سودهای زیادی از نوسانات قیمت ارزهای دیجیتال به دست بیارین. علاوه بر این، اگه می خواهین تا بیشترین سود و کمترین ضرر رو از معامله های خودتون داشته باشین، باید برای خودتون یه استراتژی معاملاتی انتخاب کنین و بر اساس اون استراتژی ها معامله های خودتون رو انجام بدین تا بتونین بهترین بازخورد رو از بازار ارزهای دیجیتال به دست بیارین.
خرید و فروش ارزهای دیجیتال در صرافی ها با استفاده از سفارشات خرید و فروش انجام میشه. این سفارش ها نیز قراردادهای ساده ای هستن که به شما این امکان رو میدن تا تعیین کنین که کدوم ارز دیجیتال رو به چه مقدار و در چه قیمتی دوست دارین بخرین. به همین منظور ما سعی می کنیم در ویدیوی معرفی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، اطلاعاتی در مورد سفارشات بازار ارزهای دیجیتال برای شما ارائه کنیم تا بتونین با استفاده از این سفارشات، بهترین بازخورد رو از معامله یا خرید و فروش ارزهای دیجیتال به دست بیارین.

سفارشات بازار ارزهای دیجیتال چیست؟

در پاسخ به سوال سفارشات بازار ارزهای دیجیتال چیست؟ می تونیم این جواب رو بدیم که سفارشات بازار ارزهای دیجیتال به این معنی هست که شما در خرید و فروش ارزهای دیجیتال یا معامله های خودتون مشخص می کنین که چه مقدار ارز دیجیتال مورد نظر رو در چه قیمتی خرید یا فروش کنین. به عبارت دیگه شما می تونین با تعیین سفارشات در معامله های خودتون، بهترین نتیجه رو بگیرین و بیشترین سود و کمترین ضرر رو داشته باشین. همچنین سفارشات خرید و فروش ارزهای دیجیتال مختلفی در بازار کریپتوکارنسی برای کنترل و مدیریت سفارش وجود داره.
همونطور که در ویدیوی معرفی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال نیز گفتیم، شما می تونین با استفاده از سفارش گذاری در بازار ارزهای دیجیتال، چندین دستورالعمل و شرط متفاوت رو در قالب یه دستورالعمل در سیستم ثبت کنین و مشخص کنین که چه مقدار از ارز دیجیتال مورد نظر شما رو در چه قیمت خریداری کنین. به این ترتیب اگه شما دوست دارین تا از سفارش گذاری استفاده کنین، باید ابتدا در صرافی ارز دیجیتالی ثبت نام کنین که از سفارش گذاری پشتیبانی می کنه. سپس با عضو شدن در این صرافی برای خرید و فروش های خودتون سفارش گذاری کنین تا بتونین ارز دیجیتال مورد نظرتون رو در قیمت مورد نظرتون خریداری کنین.
جالب اینجاست که بدونین همه معامله ها و خرید و فروش ها در بازارهای مالی از 2 سفارش تشکیل شده که یکی از این سفارش ها سفارشی هست که قصد داره تا وارد معامله بشه و سفارش دوم نیز سفارشی هست که قصد داره تا از معامله خارج بشه. به عبارت دیگه یه سفارش می تونه سفارش خرید یا سفارش فروش باشه و زمانی این سفارش به یه معامله تبدیل میشه که سفارش ها در شرایط و موقعیت مناسبی قرار بگیرن. به این ترتیب شما می تونین با سفارش گذاری در بازار ارزهای دیجیتال قیمت مورد نظر خودتون رو برای وارد شدن به معامله یا خارج شدن از اون اون تعیین کنین.

اهمیت سفارش گذاری در بازار ارزهای دیجیتال:

نوبت این رسیده تا در این قسمت از معرفی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، اهمیت سفارش گذاری در بازار ارزهای دیجیتال رو برای شما مورد بررسی قرار بدیم. بهتره بدونین شما زمانی اقدام به سفارش گذاری می کنین تا وارد معامله بشین، یعنی به صرافی ارز دیجیتال دستور می دین که معامله ای رو با بهترین قیمت موجود انجام بده. به این ترتیب شما زمانی که دوست دارین تا در قیمت مورد نظرتون اقدام به خرید ارز دیجیتال بکنین، می تونین با سفارش گذاری به صرافی دستور بدین تا اون ارز دیجیتال رو در قیمت تعیین شده برای شما بخره. همچنین شما می تونین تعیین کنین که چه مقدار از ارز دیجیتال مورد نظر نیز در اون قیمت خریداری بشه.
جالب اینجاست که بدونین اهمیت سفارش گذاری در بازار ارزهای دیجیتال در این هست که شما می تونین در معامله های فوری از این مکانیسم استفاده کنین. به عبارت دیگه سفارشات بازار برای معاملات فوری مناسب هستن. همچنین توجه داشته باشین که شاید سفارشی که در صرافی ثبت کردین یکم زمان ببره تا انجام بشه، ولی در مقابل شما می تونین معامله خودتون رو در قیمت مورد نظرتون شروع کنین و بهترین نتیجه رو داشته باشین. علاوه بر این، شما می تونین تا تعیین کنین که اگه قیمت ارز دیجیتال مورد نظر به قیمت مشخصی رسید، به صورت اتومات فروخته بشه. این کار نیز باعث میشه تا از سودهای ناگهانی بازار جا نمونین.
انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال کدامند؟
با توجه به توضیحاتی که برای شما ارائه دادیم، اگه دوست دارین تا به یه معامله گر یا تریدر حرفه ای در بازار ارزهای دیجیتال تبدیل بشین و سودهای زیادی به دست بیارین، باید با انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال اشنایی داشته باشین. به همین منظور در این قسمت از مقاله به معرفی و بررسی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال می پردازیم تا بتونین با استفاده از این مکانیسم ها بیشترین سود و کمترین ضرر رو از معامله های خودتون داشته باشین.

سفارش بازار(Market Order) چیست؟

یکی از انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، سفارش بازار یا Market Order هست. بهتره بدونین این نوع از سفارش یکی از ساده ترین و پر کاربردترین نوع سفارشات بازار ارزهای دیجیتال هست که شامل یه دستورالعمل ساده برای خرید در مناسب ترین قیمت ارز دیجیتال هست. همچنین در این نوع از سفارش شما به صرافی دستور می دین که ارز دیجیتال مورد نظرتون رو در بهترین قیمت فعلی بخره. نکته قابل توجه این هست که در این صورت عملیات خرید حتما انجام میشه و هیچ نگرانی در مورد قیمت وجود نداره. به عبارت دیگه سفارش خرید شما در این روش با پایین ترین قیمت انجام میشه که معامله گران سفارش گذاری کردن.
همونطور که در ویدیوی معرفی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال نیز گفتیم، به افراد یا معامله گرانی که از Market Order در معامله ها و تریدهای خودشون استفاده می کنند، به اصطلاح Takers گفته میشه. همچنین بهتره بدونین سفارش Market Order به صورت سریع در دفتر سفارشات ثبت میشه و فرایند خرید به صورت فوری انجام میشه و تفاوت قیمت زیادی نخواهد داشت.

مزایای Market Order:

همونطور که گفتیم، شما می تونین با انتخاب گزینه Market Order، ارز دیجیتال مورد نظرتون رو به صورت سریع و بهترین قیمت فعلی خریداری کنین. همچنین از نوع از سفارش در بازار ارزهای دیجیتال مزایای زیادی داره که از جمله از این مزیت های می تونیم به این اشاره کنیم که این سفارش وارد Order Book نمیشه و به صورت سریع انجام میشه. همچنین یکی دیگه از مزایای Market Order این هست که قیمت خرید یا فروش در این سفارش ثابت نیست و ممکنه تغییر جزئی بکنه.

سفارش محدود(Limit Order) چیست؟

یکی دیگه از انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، سفارش محدود یا Limit Order هست. بهتره بدونین سفارش محدود سفارشی هست که در اون خرید یا فروش در یه قیمت مشخص یا بهتر از اون انجام میشه. همچنین سفارشات Limit Order ممکنه با توجه به شرایط بازار تکمیل بشن یا تکمیل نشن. نکته قابل توجه این هست که این سفارشات فقط در قیمتی که مشخص شده و یا بهتر از اون انجام میشه. برای مثال اگه یه معامله گر یه سفارش محدود برای خرید یه ارز دیجیتال در قیمت 20.2 وارد بکنه، فقط زمانی که قیمت به 20.2 یا پایین تر برسه معامله انجام میشه و در غیر این صورت معامله ای انجام نمیشه.
همونطور که در ویدیوی معرفی انواع سفارشات بازار ارزهای دیجیتال نیز گفتیم، سفارش Limit Order در یه قیمت مشخص که توسط تریدر مشخص میشه انجام میشه. همچنین انجام سفارش لیمیت قطعی نیست و با توجه به شرایط بازار میزان نقدینگی و قیمت انجام میشه. به این ترتیب سفارش لیمیت فقط در صورت رسیدن به قیمت تعیین شده یا قیمت پایین تر انجام میشه. شما می تونین با انتخاب سفارش لیمیت در بهترین قیمت مورد نظر خودتون وارد معامله بشین و بتونین معامله خوبی داشته باشین.

مزایای Limit Order:

با توجه به توضیحاتی که در مورد سفارش لیمیت برای شما ارائه کردیم، دونستین که می تونین با استفاده از سفارش لیمیت، ارز دیجیتال مورد نظر خودتون رو در قیمت مخشص شده یا بهتر از اون خریداری کنین و سود زیادی به دست بیارین. همچنین اگه منتظر هستین تا ارز دیجیتال مورد نظرتون رو در قیمت پایین تر خریداری کنین، می تونین این کار رو بر عهده صرافی ارز دیجیتال قرار بدین و وقت خودتون رو صرف این کار نکنین.

سفارش استاپ(Stop Order) چیست؟

یکی دیگه از انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتالف سفارش استاپ یا Stop Order هست. این مورد از سفارش شباهت زیادی با سفارش لیمیت هست با این تفاوت که این سفارش در درون خودش دو نوع سفارش داره که یه سفارش دقیقا همون Limit Order و سفارش بعدی همون Stop Limit هست که نوعی سفارش دارای شرط یا به اختصار یه سفارش شرطی هست. بهتره بدونین سفارش لیمیت Stop Order در دفتر سفارشات ثبت میشه، در حالی که Stop Order زمانی ثبت میشه که قیمت به شرطی که معامله گر مشخص کرده برسه.
همونطور که در ویدیوی معرفی انواع سفارشات بازار ارزهای دیجیتال نیز گفتیم، سفارش استاپ عملکردی شبیه به سفارشات بازار داره ولی با این تفاوت که برای بهترین قیمت خرید و فروش ارسال میشن و فقط زمانی که به این قیمت برسن انجام میشن. همچنین قیمت خرید در سفارش استاپ باید بالاتر از قیمت فعلی ارز دیجیتال باشه و در فروش نیز قیمت باید کمتر از قیمت فعلی اون در بازار ارزهای دیجیتال باشه. به عبارت دیگه در سفارش استاپ زمانی که قیمت به محدوده ای خاص رسید، دستور خرید یا فروش فعال میشه و فرایند معامله انجام میشه. به این ترتیب معامله شما تا زمان رسیدن به قیمت مشخص شده باز یا بسته نمیشه.

مزایای Stop Order:

با توجه به توضیحاتی که در مورد سفارش استاپ برای شما ارائه کردیم، دونستین که شما می تونین با استفاده از سفارش استاپ مشخص کنین که ارز دیجیتال مورد نظرتون در قیمت مشخص خرید یا فروش بشه. همچنین سفارش استاپ رو میشه برای تعیین نقطه ورود به معامله و خروج از اون و تعیین حد سود و ضرر نیز استفاده کرد. به این ترتیب می تونیم بگیم که یکی از مزایای Stop Order این هست که می تونین در معامله های خودتون حد سود یا حد ضرر تعیین کنین و کمترین ضرر و بیشترین سود رو به دست بیارین.

جمع بندی و نتیجه:

ما سعی کردیم در مقاله معرفی انواع سفارشات در بازار ارزهای دیجیتال، اطلاعاتی در مورد سفارشات بازار ارزهای دیجیتال برای شما ارائه کنیم تا بتونین با انواع سفارش ها اشنا بشین و بتونین اون ها رو در معامله های خودتون مورد استفاده قرار بدین تا بهترین نتیجه رو بگیرین. همونطور که گفتیم، سفارشات بازار ارزهای دیجیتال به این معنی هست که شما در خرید و فروش ارزهای دیجیتال یا معامله های خودتون مشخص می کنین که چه مقدار ارز دیجیتال مورد نظر رو در چه قیمتی خرید یا فروش کنین. همچنین اگه دوست دارین تا اطلاعاتی زیادی در مورد سفارشات بازار ارزهای دیجیتال به دست بیارین و با سایر سفارشات نیز اشنا بشین، توصیه می کنیم تا ویدیوی اموزش رو مشاهده کنین.

آموزش سایت TensorCharts

بازار مالی به یکی از مسیرهای موفقیت برای کسب آزادی و استقلال مالی است اما در این بازار موفق شدن به این راحتی نیست، چرا که این بازار برای گرفتن پول هایتان ساخته شده است، اما با دانش کافی و استفاده از ابزارهای مختلف می توان از این بازار سودهای بسیار بزرگی کسب کرد، یکی از ابزارهایی که به شما در این مسیر کمک می کند tensorcharts است که در این مقاله قصد داریم آموزش سایت tensorcharts را برای شما توضیح دهیم تا بتوان رد پای نهنگ های بازار ارزهای دیجیتال (cryptocurrency) را پیدا کنید، این وب سایت می تواند به معامله های شما تریدرها کمک شایانی کند.

حجم در بازار مالی

به طور کلی جریان سفارشات و همچنین حجم آن ها برای معامله گران بسیار حائز اهمیت است، چرا که وجود حجم سفارشات زیاد در یک محدوده می تواند نقش یک دیوار در پیشروی قیمت چه در ریزش و چه در صعود آن باشد، بعدها قیمت زمانی که به این محدوده برگردد به علت وجود بالای سفارش ها می تواند باعث بازگشت قیمت شود اما تمام تحلیل قیمت به استفاده از این ابزارها نبوده و این ها به نوعی تائیدیه تحلیل شما خواهد بود، باید دقت داشته باشید که حتما مدیریت سرمایه و مدیریت ریسک را رعایت کنید، الزام تسلط به این دو مورد نیز روانشناسی شما خواهد بود.

والیوم یکی از ابزاریست که در بخش اندیکاتورها برای شما قابل استفاده بوده و این ابزار در تریدینگ ویو رایگان است، شما با فعال کردن این گزینه می توانید، متوجه بشوید که در آن تایم فریم در نمودارهای قیمت، چه میزان پول یا به اصطلاح حجم در آن وجود دارد، حجم بالا نشان از واقعی بودن حرکت قیمت دارد، زمانی که قیمت با یک حجم زیاد به بالا یا پایین می آید معمولا ادامه دهنده قیمت، کندل های هم جهت با آن است، اما برای دقیق بودن این حجم وب سایت EXOCHARTS می تواند کمک های بسیار زیادی کند.

وب سایت TENSORCHARTS

یکی از بهترین وب سایت هایی که می تواند به شما در جهت تشخیص ردپای بزرگان بازار کمک کند وب سایت TENSORCHARTS است، در این وب سایت می توانید، اوردر بوک های صرافی های بزرگ را به صورت رایگان ببینید. نکته حائز اهمیت این است که تنها نباید با سفارشات چیده شده در قیمت ها معامله کرد، دلیل این کار این است که اوردرها می تواند توسط یک ربات ترید گذاشته شود و این به معنای فریب شماست، چرا که بعد از این اوردر گذاری، شما به عنوان معامله گر تشخیص می دهید که اوردرهای سنگینی در این ناحیه چیده شده است، اما این یک سراب است و در لحظه آخر این اوردرها کنسل شده و حالا هیچ دیوار و مانع ای در جلوی راه قیمت نیست و قیمت به روند خودش ادامه می دهد.

به عنوان مثال فرض کنید که شما تشخیص داده اید این قیمت در عدد 1000 دلار، یک حمایت مهم دارد که از قبل هم یکبار به آن واکنش خوبی داده است، حال شما با استفاده از این ابزار سفارش خود را ثبت می کنید، اما تنها همین تحلیل ساده نمی تواند ریسک شما را کمتر کند، زمانی که قیمت به آن محدوده می رسد یک واکنش کوچک به آن محدوده داده و آن را به راحتی رد می کنید و همین عامل باعث فعال شدن حد ضرر شما می شود.

استفاده از سایت TENSORCHARTS

پس از اینکه وارد سایت شدید می توانید با فشردن دکمه 3 خط که در بالا سمت چپ مشخص است ثبت نام کنید، به محض ورود به این وب سایت چارت پادشاه ارزهای دیجیتال یعنی بیت کوین را مشاهده می کنید، می توانید در بالا سمت چپ وب سایت، رمز ارز خود را تغییر بدهید، اما تمامی این رمز ارزها بصورت رایگان قابلیت دسترس ندارند و باید اشتراک این وب سایت را تهیه کنید، همچنین در باکس بغل آن یعنی باکس زرد رنگ می توانید تایم فریم های نمودار خود را تغییر دهید.

اگر می خواید به صورت سایر نمودارهای کندلی همچین هیکن آشی این چارت را مشاهده کنید می توانید با کلیک بر گزینه کندل استیک که در یک باکس قرمز مشخص است، آن را تغییر دهید و در سمت چپ تصویر و در قسمت پایین می توانید گزینه های دیگری را بر روی نمودار خود فعال کنید، اما اوردر بوک کجاست؟

اوردر بوک

اصطلاح دفتر ثبت سفارشات یا Order Book به معنی لیستی الکترونیکی از سفارشات خرید و فروش است. این سفارشات می‌توانند اوراق بهادار، رمز ارزها یا هر گونه ابزار مالی باشند که متشکل از سطح قیمتی است؛ سطح قیمتی میانگین قیمت فعلی محصول یا خدمات در کل بازار است. اوردر بوک تعداد سفارشات پیشنهاد شده یا ارائه شده در یک قیمت خاص و یا عمق بازار را فهرست می‌ کند. دفتر سفارش همچنین مشارکت کنندگان (خریداران و فروشندگان) در بازار را شناسایی می‌ کند. این فهرست‌ ها به تریدرها کمک می‌ کنند که از شفافیت بازار مثل اطلاعات قیمت، موجود، عمق معاملات و غیره استفاده کنند.

اوردر بوک‌ ها تقریبا در تمامی بازارهای معاملاتی مانند بورس سهام، کالا‌ها، ارزهای فیات و کریپتوکارنسی‌ ها کاربرد دارند. این سفارشات می‌ توانند هم به صورت دستی و هم الکترونیکی باشند. با این که دفاتر سفارشات در اصل شامل اطلاعات یکسانی هستند، اما راه اندازی و نصب آنها ممکن است نسبت به منبع، مقداری متفاوت باشد. در Order Book شما می‌ توانید بالاترین پیشنهاد و پایین‌ ترین قیمت توافق شده را ببینید؛ این به شما شرایط حکم فرما بر بازار و قیمت را نشان می‌ دهد. این دفتر همچنین با نمودارهای کندل استیک همراه می‌ شود که می‌ تواند اطلاعات مفیدی درباره وضعیت گذشته و فعلی بازار ارائه دهد.

قدرت در دستان کدام گروه است؟

در وب سایت TENSORCHARTS در سمت راست تصویر در یک محور می توانید زمان را مشخص کنید، برای مثال 8 ساعت برابر است با 480 دقیقه، زمان را به صورت دقیقه باید وارد کنید، در اینجا ما عدد 480 را وارد کردیم که نشان می دهد در این تایم گذشته بیشتر بازار در دستان فروشندگان یا خرس هاست، در نمودار شما قابلیت تحلیل دارید، درست همانند تریدینگ ویو می توانید با استفاده از ابزارهای کناری در نوار عمودی تحلیل های به نسبت متوسطی داشته باشید.

نتیجه گیری:

بازار ارزهای دیجیتال به یکی از فرصت های معاملاتی پر نوسان تبدیل شده است که می تواند در چند ساعت سرمایه شما را چند برابر کند، همینطور می تواند در چند دقیقه نیز سرمایه شما را نابود کند اما می توانید با استفاده از ابزارهای مختلف و روانشناسی خود، سبک تحلیلی خود را این ابزارها ترکیب کنید، به عنوان مثال می توانید سبک پرایس اکشن ICT را یادگرفته و از سایت TENSORCHARTS به عنوان مکمل استفاده کنید.

نقدینگی در بازارهای ارز دیجیتال به چه معناست و چه اهمیتی دارد؟

نقدینگی یا liquidity یکی از اططلاح‌های پرکاربرد در بازارهای ارز دیجیتال است که اگر قرار است یک معامله‌گر در بازارهای ارز دیجیتال باشید لازم است با این مفهوم و اهمیت آن آشنا باشید. در ادامه در مورد معنای این اصطلاح و اهمیت آن صحبت می‌کنیم.

نقدینگی یا liquidity چیست؟

اگر بخواهیم دقیق‌تر بگوییم باید بپرسیم: نقدینگی بازار چیست؟

نقدینگی (Liquidity) یا نقدینگی بازار به سهولتی اشاره دارد که می‌توانید هر آنچه را که می‌خواهید بخرید یا بفروشید. با اثر قیمت محدود (limited price).

به دارایی که بتوان آن را راحت خرید یا فروخت، بدون آن که قیمت آن به طور قابل توجهی بالا یا پایین شود، دارایی لیکویید یا نقدشونده گفته می‌شود. فاکتور «سهولت» بر اساس زمانی که تراکنش اجرا می‌شود، سنجیده می‌شود.

دارایی‌ای که اجرای تراکنشش زیاد طول بکشد و نتوان آن را به راحتی خرید یا فروخت بدون آنکه قیمتش به طور قابل توجهی تغییر کند، «نقدینگی پایین» یا «low liquidity» گفته می‌شود. اگر چیزی نقدینگی پایینی داشته باشد، به آن «نقدنشونده» یا «illiquid» گفته می‌شود.

همه صرافی‌های ارز دیجیتال نیاز به نقدینگی دارند. بدون نقدینگی، نمی‌توان سفارش‌های خریداران و فروشندگان را مطابقت داد و کم کم صرافی ورشکست می‌شود.

میزان نقدینگی صرافی ارز دیجیتال از اهمیت بالایی برخوردار است، چون هرچه نقدینگی بیشتر باشد، یک سفارش یا چند عدد سفارش تأثیر کمتری بر قیمت یک ارز دیجیتال دارد.

وقتی نقدینگی بالا باشد، قیمت یک ارز دیجیتال تحت تأثیر یک سفارش قرار نمی‌گیرد.

به عنوان مثال، اگر شما خریدار بیت‌کوین باشید و در صرافی‌تان تعداد معامله‌گران بیت‌کوین کم باشد، خرید مقدار کمی بیت‌کوین تأثیر زیادی روی قیمت بیت‌کوین دارد و ممکن است قیمت بیت‌کوین را به طور قابل توجهی افزایش دهد.

هرچه حجم معاملات (سفارش‌های خرید و فروش واقعی اجراشده) بیشتر باشد، نقدینگی بالاتر خواهد بود.

هرچه نقدینگی بیشتر باشد، قیمت پایدارتر خواهد بود.

هرچه قیمت پایدارتر باشد، معامله‌گر راحت‌تر می‌تواند با قیمت دلخواهش خرید یا فروش انجام دهد.

چرا نقدینگی مهم است؟

اگر قیمت ارزهای دیجیتال مانند بیت‌کوین (BTC) را در چند صرافی ارز دیجیتال مقایسه کنید، متوجه خواهید شد که قیمت‌ها یکسان و مشابه نیستند و حتی ممکن است قیمت بیت‌کوین در یک صرافی تفاوت زیادی با قیمت بیت‌کوین در یک صرافی دیگر داشته باشد. 😱

دلیلش این است که هر صرافی ارز دیجیتالی تعدادی خریدار و فروشنده دارد.

و تعداد خریداران و فروشندگان است که میزان نقدینگی موجود را تعیین می‌کند.

• اگر تعداد خریداران و فروشندگان زیاد باشد، نقدینگی بالا خواهد بود.
• اگر تعداد خریداران و فروشندگان کم باشد، نقدینگی پایین خواهد بود.

برای اینکه بهتر متوجه شویم باید هر صرافی ارز دیجیتال را مثل یک جزیره در نظر بگیریم که هر کدام مجزا از هم هستند. و در هر جزیره تعدادی خریدار و فروشنده وجود دارد.

به عبارت دیگر، برای یک ارز دیجیتال هیچ قیمت جهانی و رسمی وجود ندارد.

قیمت ارز دیجیتال چکونه تعیین می‌شود؟

قیمت هر ارز دیجیتال صرفا بر اساس این است که شما در کدام صرافی آن را معامله می‌کنید و قیمتش بستگی به تعداد معامله‌گران صرافی دارد و اینکه این معامله‌گران می‌خواهند به چه قیمتی بخرند یا بفروشند.

برای مثال، اگر دو صرافی وجود داشته باشد و هر دو امکان خرید و فروش BTC/USD را فراهم کرده باشند، قیمت BTC/USD ممکن است در یک صرافی ۲۹۰۰۰ دلار و در صرافی دیگر ۲۹۱۰۰ دلار باشد.

دو صرافی دو جزیره متفاوتند با دو قیمت متفاوت.

تفاوت قیمت‌ها به مقدار نقدینگی هر جزیره یا صرافی بستگی دارد.

سطح نقدینگی در صرافی بر سرعت انجام معاملات هم تأثیرگذار است. اگر سطح نقدینگی بالا باشد، معاملات با سرعت بیشتر و راحت‌تر انجام می‌شوند.

حجم معاملات چیست؟

«حجم» (volume) یا به طور دقیق‌تر «حجم معاملات» به تعداد سفارش‌ها یا معاملات انجام‌شده در یک صرافی و در یک دوره زمانی معین اشاره دارد.

نقدینگی معمولا با حجم معاملات ارتباط مستقیم دارد؛ هرچه در یک صرافی واحدهای یک ارز دیجیتال برای معامله (خرید و فروش) بیشتر باشد، آن ارز دیجیتال نقدشوندگی بالاتری دارد.

در یک صرافی ارز دیجیتال، هر ارز دیجیتال دفتر سفارش و حجم معاملات خود را دارد. حجمی که می‌بینید نشانگر نقدشوندگی صرافی آن ارز دیجیتال است.

دفتر سفارش شامل فهرستی از سفارش‌های معلق برای خرید یا فروش در سطوح مختلف قیمت است.

هرچه حجم معاملات بالاتر باشد، نقدینگی بالاتر خواهد بود و این به کاربران این امکان را می‌دهد که به راحتی ارز دیجیتال موردنظرشان را بدون مشکل بخرند یا بفروشند.

برای مثال، یکی از بزرگترین مزایای معامله در صرافی‌های ارز دیجیتالی که حجم معاملاتشان بالا است، این است که در این صرافی‌ها تعداد سفارش‌ها بالا است و به راحتی می‌توانند خریداران و فروشندگان را با هم تطبیق دهند.

همچنین، هرچه حجم معاملات در یک صرافی ارز دیجیتال بیشتر باشد، اعتماد کاربران به آنها بیشتر است. (در غیر این صورت، چرا تعداد زیادی کاربر باید به معامله در صرافی ادامه دهند؟!)

بعضی از صرافی‌های ارز دیجیتال به طور مصنوعی حجم معاملات را بالا می‌برند تا به نظر برسد نقدینگی بالایی دارند. آنها با «ترید جعلی» یا wash trading این کار را انجام می‌دهند. این کار غیرقانونی است و صرافی با ایجاد معاملاتی که خودش طرف معامله هم هست، این کار را انجام می‌دهد. در واقع، صرافی سفارش خرید می‌دهد و به خودش می‌فروشد. این کار «حجم معاملات جعلی» ایجاد می‌کند و به اشتباه نقدینگی را بالا نشان می‌دهد.

تفاوت نقدینگی و حجم چیست؟

نقدینگی و حجم از اصطلاحات رایج در معاملات ارزهای دیجیتال هستند بنابراین مهم است که تفاوت آنها را بدانید.

هرچند که این دو اصطلاح با هم مرتبطند اما از یکدیگر متمایزند و هرکدام معنایی دارد.

اصطلاح «حجم» یا volume در معاملات، به مقدار کل یا تعداد کل واحدهای یک ارز دیجیتال اشاره دارد که در یک بازه زمانی معین معامله می‌شوند.

اصطلاح «نقدینگی» یا liquidity به میزان سرعت یا سهولتی اشاره دارد که می‌توان ارز دیجیتال را در صرافی به قیمت بازار آن خرید یا فروخت.

می‌توان از حجم به عنوان شاخص نقدینگی استفاده کرد.

نقدینگی معمولا با حجم معاملات مرتبط است، زیرا در یک صرافی هرچه واحدهای یک ارز دیجیتال برای معامله (خرید یا فروش) بیشتر باشد، ارز دیجیتال «نقدشوندگی» بیشتری دارد.

صرافی‌های ارزدیجیتالی که حجم معاملاتشان بالاتر است، تعداد بیشتری از خریداران و فروشندگان را در پلتفرم معاملاتی‌شان نشان می‌دهند، ارزهای دیجیتال در مقادیر بیشتر معامله می‌شوند و تعداد معامله ارزهای دیجیتال هم بیشتر از صرافی‌هایی است که حجم معاملاتشان پایین است.

و به همین دلیل است که حجم معاملات بالا نشان‌دهنده سطح نقدینگی بالای یک صرافی ارز دیجیتال است (اگرچه سطوح نقدینگی ارزهای دیجیتال در صرافی ممکن است متفاوت باشد).

می‌توانید داده‌های مربوط به حجم معاملات در صرافی‌های ارزهای دیجیتال را در وب‌سایت‌هایی مانند CoinMarketCap، CoinGecko، Nomics، و The Block ببینید.

نقدینگی چگونه تعیین می‌شود؟

برای اینکه بدانید نقدینگی یک صرافی بالا است یا پایین، به اسپرد ارزدیجیتالی که می‌خواهید معامله کنید، توجه کنید.

اسپرد کوچک نشان‌دهنده نقدینگی بالا است.

همان‌طور که در درس «قیمت پیشنهادی و درخواستی» گفتیم، اسپرد تفاوت بین بهترین قیمت پیشنهادی (بالاترین سفارش خرید) و بهترین قیمت درخواستی (کمترین سفارش فروش) است.

به طور کلی، هرچه نقدینگی بیشتر باشد، اسپرد کوچک‌تر است.

چون هرچه تعداد سفارش‌های خرید (قیمت پیشنهادی) و سفارش‌های فروش (قیمت درخواستی) برای یک ارز دیجیتال بیشتر باشد، قیمت‌های پیشنهادی و درخواستی نزدیک‌تر خواهد بود.

اگر اسپرد کوچک باشد، نشان‌دهنده این است که سفارش‌ها بین خرید و فروش به خوبی تطبیق داده شده‌اند و این بازار نقدشونده ایجاد می‌کند.

نکته دیگری که باید موردتوجه قرار بگیرد این است که چقدر طول می‌کشد تا سفارش‌های جدید جایگزین سفارش‌های انجام‌ شده شود؟

وقتی سفارش‌ها مطابقت داشته باشند و از دفتر سفارش ناپدید می‌شوند، سفارش‌های جدید با چه سرعتی ظاهر می‌شوند؟

اگر به نظر می‌رسد که سفارش‌های جدید به سرعت در دفتر سفارش، جایگزین سفارش‌های قبلی می‌شوند، نشان‌دهنده نقدشوندگی بالا است.

در نهایت، زمانی که خریداران و فروشندگان بیشتری وجود داشته باشند، فاصله بین قیمت پیشنهادی (قیمتی که برای یک دارایی ارائه می‌شود) و قیمت درخواستی (قیمتی که فروشنده مایل به فروش با آن قیمت است) کم می‌شود و هزینه‌های مبادله کاهش پیدا می‌کند.