ارزش بازار یا مارکت کپ چیست؟

ارزش بازار یا مارکت کپ (Market Cap) چیست؟

در بازارهای مالی، مباحث ساده معمولا در قالب اصطلاحات پیچیده ارائه میشوند. مارکت کپ یا ارزش بازار، یکی از این مباحث هست. مارکت کپ یک عدد هست و به ما نشان میدهد که یک دارایی چقدر ارزش دارد.

برای اینکه مارکت کپ را پیدا کنیم میتوانیم تعداد سهام شرکت را ضربدر قیمت آن دارایی کنیم. مثلا یک تعداد سهام یک شرکت، ۲۰ میلیون سهم باشد و قیمت هر سهم، ۲۰ دلار باشد آنگاه مارکت کپ آن شرکت برابر است با ۴۰۰ میلیون دلار.

احتیاج نیست برای هر شرکت اینکار را انجام دهید. این اطلاعات برای تمام شرکتها حساب شده است.

مارکت کپ یکی از بهترین معیارها برای اندازه یک شرکت هست و میتواند اطلاعات زیادی در مورد حرکات آتی قیمت در اختیار ما بگذارد. بطور کلی شرکتهای بزرگتر، بیزنس های پایدار و باثباتی دارند و خود را در طی زمان ثابت کرده اند.

یعنی در شرایط بی ثباتی توانسته اند قوی تر عمل کنند. اما سرعت رشد این شرکتها کند هست چون رشد زیادی را تجربه کرده اند. اما شرکتهای کوچکتر، جای زیادی برای رشد دارند اما این نوع شرکتها جوان هستند و ریسک بیشتری دارند چون مدل کسب و کار آنها جا نیوفتاده است.

بطور معمول دامنه زیر برای مارکت کپ در نظر گرفته شده است که در بازار سهام مورد استفاده قرار میگیرد:

شرکتهایی که مارکت کپ بزرگ دارند، ارزش بازار آنها حداقل ۱۰ میلیارد دلار است. اکثر شرکتهای شناخته شده در دنیا، در این گروه قرار دارند. برخی از سرمایه گذاران، شرکتهایی که مارکت کپ آنها بیشتر از ۲۰۰ میلیارد دلار هست را در گروه دیگری وبا عنوان مارکت کپ مگا قرار میدهند.

شرکتهای با مارکت کپ بزرگ، بیزنس های جا افتاده و درآمدهای بسیار بالایی دارند. این نوع شرکتها، سودهای کلان دارند و سهم زیادی از صنعت مورد نظر را به خود اختصاص میدهند. بنابراین این نوع شرکتها، رهبران صنعت مورد نظر هستند.

سود تقسیمی این شرکتها بزرگتر از شرکتهای کوچک میباشد چون بیزنس های سودآورتری دارند. اما شرکتهای با مارکت کپ بزرگ، به حداکثر رشد خود رسیده اند بنابراین نوسان کمتری در مقایسه با شرکتهای کوچک دارند اما در مقابل باثبات تر هستند.

شرکتهایی که مارکت کپ متوسط دارند، ارزش بازار آنها بین ۲ تا ۱۰ میلیارد دلار هست. این نوع شرکتها میتوانند رشد زیادی در بیزنس مورد نظر داشته باشند و ریسک منحل شدن شرکت، کم هست. در هر صورت نوسان قیمت در این نوع شرکتها بیشتر از شرکتهای با مارکت کپ بزرگ هست.

شرکتهای با مارکت کپ کوچک، جوانتر از شرکتهای با مارکت کپ متوسط یا بزرگ هستند و تاریخچه بیزنس آنها کوتاه میباشد. این نوع شرکتها پتانسیل رشد بالایی دارند، اما ریسک و نااطمینانی بالایی دارند.

در هر صورت بازدهی و نوسان در این نوع شرکتها بالاتر از شرکتهایی است که مارکت کپ متوسط و بزرگ دارند. بنابراین سرمایه گذارانی که بلندمدتی کار میکنند، میتوانند در شرکتهای با مارکت کپ کوچک سرمایه گذاری کنند و بازدهی بیشتری را تجربه کنند.

چگونه از مارکت کپ استفاده کنیم؟

اکثر سرمایه گذارن، شرکتها با مارکت کپ های متفاوت را در پورتفوی خود جای میدهند. با اینکار میتوانند با ریسک مورد نظر، به حداکثر بازدهی برسند.

اگر بدنبال یک پورتفوی با ثبات هستید، میتوانید بخش زیادی از پورتفو را به شرکتهای بالا مارکت کپ بزرگ اختصاص دهید. اگر میخواهید درآمد جاری بیشتری داشته باشید، میتوانید در شرکتهای با مارکت کپ بزرگ سرمایه گذاری کنید چون سود تقسیمی بزرگتر هست.

اما اگر درآمد جاری برایتان اهمیتی ندارد و هدف این هست در بلندمدت چقدر سود میکنید، آنگاه میتوانید در شرکتهای با مارکت کپ متوسط سرمایه گذاری کنید.

پس مارکت کپ به ما کمک میکند که شرکتها را دسته بندی کنیم و آنها را با هم مقایسه کنیم. فرض کنیم دو تا شرکت داریم: شرکت A و شرکت B. قیمت هر سهم شرکت A، ۳۰ دلار هست و قیمت هر سهم شرکت B، ۲۰ دلار هست.

کدامیک از این شرکتها ارزش بیشتری دارند؟ برای پاسخ به این سوال باید تعداد سهام هر شرکت را بدانیم. فرض کنیم تعداد سهام شرکت A، ۱۰ میلیون سهم هست و تعداد سهام شرکت B، ۲۰ میلیون سهم هست. پس هر چند قیمت سهام شرکت B، کمتر هست اما بزرگتر از شرکت A میباشد.

پس مارکت کپ یک معیار مناسب برای بررسی موقعیت یک شرکت هست. بنابراین قبل از خرید سهام یک شرکت، باید اندازه آن شرکت یا بیزنس را بدانید.

آموزش کامل سایت کوین مارکت کپ (coinmarketcap) به زبان ساده + ویدئو

این روزها شغل دوم و حتی شغل اول بیشتر مردم دنیا سرمایه گذاری و معامله گری در بازارهای مالی است. بازار کریپتوکارنسی در چندین سال گذشته رشد خوبی داشته و افراد زیادی با خرید ارز دیجیتال سودهای کلانی به دست آورده‌اند مخصوصاً در ایران که ارزش ریال بسیار پایین بوده و درآمد دلاری باعث افزایش کیفیت سطح زندگی شخص خواهد شد.

سایت کوین مارکت کپ یکی از سایت‌های مرجع در دنیای ارزهای دیجیتال است که به‌صورت روزانه و لحظه‌ای اطلاعات مربوط به ارزهای دیجیتال را آپدیت می‌کند. شما در سایت کوین مارکت می‌توانید به اطلاعاتی از قبیل قیمت لحظه‌ای رمز ارز، درصد رشد و افت قیمت در بازه زمانی مختلف، حجم معاملات، رتبه‌بندی رمز ارزها بر اساس نحوه عملکرد، نمودارهای تحلیلی و تحلیل‌های فاندامنتالی و وایت پیپرها و … دست‌یابید. ما در تیم محتوا همیار کرپیتو قصد داریم صفر تا صد اطلاعات ضروری در رابطه با سایت کوین مارکت کپ در اختیار شما قرار دهیم.

سایت کوین مارکت کپ

سایت کوین مارکت کپ جامع‌ترین و پرکاربردترین وب‌سایت پیگیری قیمت ارزهای دیجیتال در دنیا است. هدف سایت CoinMarketCap آن است که اطلاعاتی بی‌طرفانه، باکیفیت بالا و دقیق برای تحلیل بازار ارز دیجیتال در اختیار کاربران این بازار مالی قرار دهد.

برای دانش پژوهان مشهدی آموزش ارزدیجیتال در مشهد به صورت حضوری و به‌شکل VIP یعنی نیمه خصوصی برگزار می‌شود. برای کسب اطلاعات بیشتر فرم پیش ثبت نام را پر کنید تا با شما تماس بگیریم.

برای آموزش ارز دیجیتال از صفر تا پیشرفته

همین الان با 199 هزار تومان پیش ثبت نام کن

در ادامه ویدئو آموزش سایت کوین مارکت کپ در اختیار شما همراهان گرامی قرار می‌گیرد.

صفحه اصلی سایت کوین مارکت کپ

پس از وارد شدن به سایت کوین مارکت کپ در هدر سایت، بالای صفحه اطلاعات مهم و کلی بازار کریپتوکارنسی در اختیار شما قرار می‌گیرد. در بالای صفحه به ترتیب 1- تعداد ارزهای دیجیتال، 2- تعداد بازارها

3-حجم بازار، 4- حجم بازار در 24 ساعت گذشته، 5- سلطه بازار و 6- گس اتریوم را می‌بینیم. در ادامه به ترتیب تمامی موارد را توضیح می‌دهیم.

اولین آیتم Cryptos است که تعداد رمز ارزهای موجود را نشان می‌دهد در حال حاضر 20.875 عدد رمز ارز وجود دارد. آیتم Exchanges تعداد صرافی‌های حوزه کریپتوکارنسی را نشان می‌دهد یعنی تا الآن 527 عدد صرافی ارز دیجیتال داریم.

سومین آیتم Market Cap به معنای ارزش بازار بوده که یکی از تعاریف مهم در ارزهای دیجیتال است یعنی تقریباً 1 تریلیون دلار ارزش امروز تمامی ارزهای دیجیتال است. آیتم چهارم 24h Vol حجم معاملات در 24 ساعت گذشته را نشان می‌دهد که تقریباً 70 میلیون دلار است.

پنجمین آیتم Dominance به معنای لغوی تسلط یا سلطه است. در این قسمت سلطه (Dominance) بیت کوین و اتریوم را بر بازار ارز دیجیتال می‌بینیم که دامیننس بیت کوین 23 درصد و دامیننس اتریوم 20 درصد است. دامیننس یکی دیگر از تعاریف مهم در بازار رمز ارزها است که حتماً باید این اصطلاح را کاملاً درک کرده و توانایی تحلیل شاخص های دامیننس را داشته باشید.

آخرین آیتم گس اتریوم (ETH Gas) است، اگر بخواهیم خیلی ساده توضیح دهیم. گس اتریوم همان سوخت بلاک چین اتریوم است تقریبا مانند هزینه پردازش تراکنش در شبکه بیت کوین است.

برای کسب اطلاعات دقیق راجع به دنیای ارز دیجیتال و آموزش کریپتو فرم پیش ثبت نام را پر کنید تا با شما تماس بگیریم.

ثبت نام در سایت کوین مارکت کپ

برای ثبت نام در سایت کوین مارکت کپ کافی است از صفحه‌ی اصلی سایت روی قسمت sing up کلیک کرده و اطلاعات خواسته‌شده را پرکنید. لازم به ذکر است تمامی خدمات سایت رایگان بوده و نیازی به پرداخت هزینه نیست. مراحل ثبت نام به شرح زیر است.

1- وارد سایت coinmarketcap.com شوید.

2- روی sing up کلیک کرده و صبر کنید صفحه جدید باز شود.

3- اطلاعات خواسته‌شده را وارد کنید. به ایمیلی که وارد می‌کنید باید دسترسی داشته باشید. پسورد باید دارای حروف بزرگ و کوچک انگلیسی، اعداد و سیمبل باشد. «تیک دریافت روزانه از کوین مارکن کپ» را می‌توانید بزنید و نهایتاً روی «create an account» کلیک کنید و صبر کنید تا به مرحله بعد بروید.

به‌جای مرحله سوم می‌توانید از حساب احراز هویت شده صرافی بایننس یا کیف‌های متامسک و وال‌کانکت برای ثبت نام استفاده کنید.

4- به خاطر آنکه سایت مطمئن شود شما یک ربات نیستید از شما می‌خواهد یک کپ چا را حل کنید. پس از انجام دکمه verify را بزنید. برای مثال در تصویر زیر باید اتوبوس را پیدا کنید.

5- یک ایمیل برایتان ارسال‌شده است به آدرس صندوق دریافت ایمیل‌هایتان بروند و آن را تائید کنید. دقت کنید شاید ایمیل در پوشه هرزنامه (SPAM) باشد.

6- تائید نهایی را بزنید. تبریک می‌گوییم حساب در سایت کوین مارکت کپ شما با موفقیت ایجاد شد.

بررسی امکانات سایت کوین مارکت کپ

بخش بعدی در سایت کوین مارکت کپ که اطلاعات جامعی به ما می‌دهد وسط صفحه زیر هدر قرار دارد و شامل چهار بخش Cryptocurrencies، Exchanges، Community، Products و Learn است. به ترتیب به توضیح هر بخش می‌پردازیم.

１- نوار کریپتوکارنسی ها (cryptocurrencies)

این قسمت از زیرمجموعه‌های مختلفی تشکیل شده است که شما با کلیک روی آن می‌توانید اطلاعات دقیق مربوط به هر رمز ارزی را مشاهده کنید. در Ranking کریپتوکارنسی ها بر اساس رتبه دسته‌بندی‌شده‌اند. در قسمت Recently add می‌توانید رمز ارزهایی که اخیراً به کوین مارکت کپ اضافه‌شده‌اند را ببینید و به همین ترتیب هر بخش رمز ارزها را به‌صورت مختلف دسته‌بندی می‌کند.

2- نوار صرافی ها (exchanges)

نوار صرافی‌ها دارای سه گزینه است که در زیر به توضیح هر یک از آن‌ها می‌پردازیم.

صرافی‌های متمرکز (spot)

در این قسمت می‌توانید دسته‌بندی صرافی‌های متمرکز در دنیا را بر اساس حجم معاملات و امتیاز کاربران ببینید.

صرافی های دارای خدمات مشتقات (derivatives)

برترین صرافی‌های مشتقه ارزهای دیجیتال در این قسمت لیست شده‌اند.

صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX)

برترین صرافی های غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال به ترتیب در این قسمت قابل مشاهده است

3- نوار انجمن (community)

همان‌طور که از اسمش پیداست در این بخش هدف کوین مارکت کپ بیشتر ارتباط با مخاطبان است و دو زیر بخش به نام‌های Feeds و Article دارد که می‌توانید از طریق Feeds با دیگر افراد در ارتباط باشید و از طریق Article به جدیدترین مقالات سایت دسترسی داشته باشید.

4- نوار محصولات (product)

در این بخش محصولات سایت قرار دارد و هر آنچه به آن مربوط است. مثلاً برای دانلود اپلیکیشن موبایل کوین مارکت کپ یا دسکتاپ می‌توانید از این قسمت اقدام کنید یا برای دیدن ایردراپ های رایگان باید سربرگ Airdrop را مشاهده کنید.

5- نوار یادگیری (Learn)

جهت دریافت آموزش‌های رایگان و البته به زیان انگلیسی می‌توانید از سایت‌های معرفی‌شده در این بخش بازدید نمایید.

واچ لیست در کوین مارکت کپ

ازآنجایی‌که درباره نحوه ساخت واچ لیست در کوین مارکت کپ سؤالات زیادی پرسیده می‌شد. یک مقاله مجزا با عنوان « آموزش واچ لیست در کوین مارکت کپ » در سایت همیار کریپتو موجود است. برای کسب اطلاعات جامع به این مقاله مراجعه کنید.

پورتفولیو در کوین مارکت کپ

بخش پورتفولیو سایت کوین مارکت کپ به شما کمک می‌کند تا بتوانید به‌راحتی دارایی‌های رمز ارز خود را مدیریت کنید و در مقاله‌ای با عنوان « ساخت پورتفولیو در کوین مارکت کپ » با جزئیات و مرحله به مرحله روند ساخت پرتفولیو آموزش داده شده است.

اطلاعات رمزارزها در کوین مارکت کپ

در قسمت پایین صفحه اصلی اطلاعات و آمار مربوط به هر رمز ارز به تفکیک آورده شده است. شما می‌توانید با کلیک کردن روی هر بخش رمز ارزها را به همان صورت دسته بندی کنید یعنی اگر روی Price کلیک کنید می‌توانید رمز ارز با بیشترین یا کمترین قیمت را ببینید برای آیتم‌های دیگر نیز به همین شکل است.

در این بخش چندین داده‌های زیر وجود دارد:

1- نام و نماد ارز دیجیتال (Name)

2- قیمت (Price)

3- درصد تغییرات قیمت در 1 ساعت گذشته (1h %)

4- درصد تغییرات قیمت در 24 ساعت گذشته (24h %)

5- درصد تغییرات قیمت در 7 روزگذشته (7d %)

6- ارزش بازار (Market Cap)

7- حجم بازار در ۲۴ ساعته گذشته (Volume (24h))

8- عرضه در گردش (Circulating Supply)

9- نمودار تغییرات قیمت یک هفته گذشته (Last 7 Days)

برای مشاهده تمامی رمزارزهای که در کوین مارکت کپ لیست شده‌اند کافی است صفحه را اسکرول کنید یا اگر رمز ارز خاصی را می‌خواهید بررسی کنید در قسمت جستجو نام آن را وارد کنید.

برای تدریس خصوصی ارز دیجیتال به‌صورت حضوری و غیرحضوری لطفا به صفحه محصولات سری بزنید و فرم پر کنید تا با شما تماس بگیریم.

اپلیکیشن کوین مارکت کپ

کوین مارکت کپ به‌منظور سهولت کاربران در استفاده از خدمات و اطلاعات این سایت، اپلیکیشن موبایل و دسکتاپ را نیز ارائه می‌دهد. برای نصب اپلیکشن کافی است در پلی استور، بازار و مایکت سرچ کنید یا مستقیماً از خود سایت اپلیکیشن موبایل کوین مارکت کپ را دانلود کنید.

درباره کوین مارکت کپ

در این بخش مقاله می‌خواهیم در رابطه با اخبار کوین مارکت کپ تاکنون و سیر تکاملی این سایت بخوانیم.

ارزش بازار یا مارکت کپ چیست؟

می 2013	سایت کوین مارکت کپ برای اولین بار راه اندازی شد.
می 2016	CoinMarketCap اولین API عمومی خود را معرفی کرد.
می 2018	سایت کوین مارکت کپ، اولین برنامه iOS خود را راه اندازی کرد.
آگوست 2018	API سایت کوین مارکت کپ، حرفه ای خود را راه اندازی کرد.
دسامبر 2018	CoinMarketCap سال 2018 را با 3.6 میلیارد بازدید از صفحه سایت به پایان رسانید.
مارس 2019	شاخص‌های CMC200 و CMC200EX در نزدک، بلومبرگ و رفینیتیو فهرست شده‌اند.
آوریل 2019	CoinMarketCap اولین برنامه اندروید خود را راه اندازی کرد.
می 2019	کوین مارکت کپ، اتحاد DATA را تشکیل می دهد تا شفافیت داده ها و مسئولیت پذیری را در فضای کریپتو ارتقا دهد.
ژوئن 2019	کوین مارکت کپ، هشتگ کپیتال را به دست می‌آورد.
نوامبر 2019	اولین کنفرانس کپیتال، کوین مارکت کپ راه اندازی شد.
نوامبر 2019	CoinMarketCap معیار نقدینگی را معرفی کرد.
آوریل 2020	بایننس سایت کوین مارکت کپ را خریداری کرد.
می/ژوئن 2020	ارتقای امتیاز نقدینگی با جزئیات و روش جدید
سپتامبر 2020	سایت کوین مارکت کپ، پورتال آموزشی خود را به نام CMC Alexandria راه‌اندازی کرد.
آوریل 2021	سایت کوین مارکت کپ با فیلتر کردن، تقویم ICO و ویژگی به‌روزرسانی نمونه کارها و فهرست تماشا، اصلاحات جدیدی در صفحه اصلی دریافت کرد.
ژوئن 2021	پادکست خود را با نام CoinMarketRecap راه‌اندازی کرد.
ژوئن 2021	برنامه وفاداری جوایز Diamonds را راه‌اندازی کرد.
دسامبر 2021	سایت کوین مارکت کپ سال 2021 را با 13.2 میلیارد بازدید صفحه به پایان رساند.
آوریل 2022	کانال یوتیوب کوین مارکت کپ از 380000 فالوور عبور کرد.
می 2022	کنفرانس آنلاین را راه‌اندازی کرد.
ژوئن 2022	تعداد بازدیدهای صفحه CoinMarketCap به بیش از 340 میلیون در ماه می‌رسد.

برای تدریس خصوصی فارکس به‌صورت حضوری و غیرحضوری لطفا به صفحه محصولات سری بزنید و فرم پر کنید تا با شما تماس بگیریم.

جمع بندی

در این مقاله به آموزش تصویری همراه با ویدیو سایت کوین مارکت کپ پرداختیم. اطلاعات این سایت بسیار کامل بوده و تماما رایگان در اخبار علاقمندان بازار ارز دیجیتال قرار گرفته است. سایت کوین مارکت کپ در سال 2018 بین 1000 سایت‌ برتر جهان قرار داشته است. معامله گران و سرمایه گذاران ارز دیجیتال باید به بخش‌های مختلف این سایت تسلط داشته باشند تا بتوانند از بازار به‌طور مداوم کسب سود کنند اگر شما هنوز به این سایت مسلط نیستید، توصیه می‌کنیم مجدد ویدئو آموزش را نگاه کنید و سوالاتتان را در کامنت از ما بپرسید.

سوالات متداول

مارکت کپ بیت کوین چیست؟

ارزش کل بیت کوین را مارکت کپ بیت کوین می‌گویند که میتوانید از سایت کوین مارکت کپ ببینید.

چگونه در کوین مارکت کپ ثبت نام کنیم؟

کافی است پس از وارد شدن در سایت کوین مارکت کپ از قسمت sing up اطلاعات لازم را پر کنید در متن مقاله هر مرحله گام به گام همراه با تصویر آموزش داده شده است.

مارکت کپ یا ارزش بازار چیست؟

ارزش بازار مقدار پولی است که برای خرید هر سهم از سهامی که یک شرکت منتشر کرده است، با قیمت فعلی بازار برای شما هزینه بردار است. این معیار برای مقایسه اندازه یک شرکت با شرکت دیگر مفید است.

درک ارزش بازار

ارزش بازار یا ارزش سرمایه به ارزش کل تمام سهام یک شرکت اشاره دارد. دانستن ارزش بازار یک شرکت می تواند به شما در مقایسه اندازه نسبی یک شرکت در مقابل شرکت دیگر کمک کند. اگر در حال ساخت یک استراتژی سرمایه گذاری هستید که به شما کمک کند تا به اهداف مالی بلند مدت دست پیدا کنید؛ درک رابطه بین اندازه شرکت، پتانسیل بازده و ریسک بسیار مهم است. با این دانش، شما آماده خواهید بود تا یک سبد سهام متعادل بسازید که ترکیبی از “کلیدهای بازار” را شامل می شود.

ارزش بازار به ارزش کل تمام سهام یک شرکت اشاره دارد. با ضرب قیمت یک سهم در تعداد کل سهام موجود آن محاسبه می شود. به عنوان مثال، یک شرکت با 20 میلیون سهم که به قیمت هر سهم 50 دلار به فروش می‌ رسد، ارزش بازاری معادل 1 میلیارد دلار خواهد داشت.

چرا ارزش بازار چنین مفهوم مهمی است؟ چون به سرمایه گذاران اجازه می دهد تا اندازه نسبی یک شرکت در مقابل شرکت دیگر را درک کنند. ارزش بازار، ارزش یک شرکت در بازار آزاد و همچنین درک بازار از چشم انداز آینده آن را اندازه می گیرد؛ زیرا نشان دهنده آن چیزی است که سرمایه گذاران مایل به پرداخت برای سهام آن هستند.

نحوه محاسبه ارزش بازار سهام و مارکت کپ کریپتو

فرمول محاسبه ارزش بازار سهام ساده است. شما فقط به دو داده نیاز دارید: تعداد سهام موجود و قیمت فعلی سهام.

ارزش بازار سهام = تعداد سهام فعلی موجود x قیمت فعلی بازار سهام

به عنوان مثال: در 31 دسامبر 2021، شرکت کوکاکولا حدود 4.34 میلیارد سهام در بازار داشت و هر سهم 59.21 دلار معامله شد. اگر بخواهید هر سهم از سهام کوکاکولا در جهان را بخرید، برای شما 4,340,000,000 سهم در 59.21 دلار یا 256,971,400,000 دلار هزینه خواهد داشت. یعنی بیش از 256 میلیارد دلار. در وال استریت، مردم ارزش بازار کوکاکولا را تقریباً 256 میلیارد دلار در پایان سال 2021 می دانند.

محاسبه ارزش بازار ارز دیجیتال بر اساس منطقی مشابه است، اما با یک تفاوت کلیدی. به جای استفاده از تعداد سهام موجود، ارزش بازار کوین، با ضرب تعداد کل سکه هایی که استخراج شده اند (عرضه در گردش) در قیمت یک سکه در هر زمان مشخص محاسبه می شود.

ارزش بازار کریپتو= تعداد کل سکه های در گردش x قیمت

انواع دسته بندی سرمایه بازار

Large Cap: شرکت های بزرگ معمولاً شرکت هایی با ارزش بازار 10 میلیارد دلار یا بیشتر هستند. شرکت‌ های با سرمایه‌ بزرگ اغلب به دلیل تولید کالاها و خدمات با کیفیت، سابقه پرداخت سود سهام ثابت و رشد پایدار شهرت دارند. آن ها اغلب بازیگران مسلط در صنایع مستقر هستند و نام تجاری آن ها ممکن است، برای مخاطبان مصرف کننده ملی آشنا باشد. در نتیجه، سرمایه‌ گذاری در سهامی با سرمایه‌ ی کلان کار کم ریسک تری از سرمایه‌ گذاری در سهام با سرمایه‌ کوچک یا متوسط ​​است.

Mid Cap: شرکت های با سرمایه متوسط ​​مشاغلی با ارزش بازار بین 2 تا 10 میلیارد دلار هستند. به طور معمول، این ها شرکت‌ های مستقر در صنایعی هستند که رشد سریعی را تجربه می‌ کنند یا انتظار می‌ رود که رشد سریعی داشته باشند. این شرکت های متوسط ​​ممکن است در روند افزایش سهم بازار و بهبود رقابت کلی باشند. این مرحله از رشد تعیین می کند که آیا یک شرکت در نهایت به پتانسیل کامل خود عمل می کند یا خیر. سهام با سرمایه متوسط ​​به طور کلی در طیف ریسک/بازده بین سرمایه های بزرگ و سرمایه های کوچک قرار می گیرند. شرکت‌ های متوسط ​​ممکن است پتانسیل رشد بیشتری نسبت به شرکت‌ های بزرگ و احتمالاً ریسک کمتری نسبت به شرکت‌ های کوچک داشته باشند.

Small Cap: شرکت های با سرمایه کوچک ارزش بازارشان بین 300 تا 2 میلیارد دلار است. به طور کلی، این ها شرکت های جوانی هستند که به بازارهای خاص یا صنایع نوظهور خدمات می دهند. این دسته از شرکت ها تهاجمی ترین و پرخطرترین دسته از 3 دسته محسوب می شوند. منابع محدود شرکت‌ های کوچک می‌ تواند به طور بالقوه آن ها را در معرض رکود تجاری یا اقتصادی قرار دهد. آن ها همچنین ممکن است در برابر رقابت شدید و عدم اطمینان مشخصه بازارهای آزمایش نشده و رو به رشد آسیب پذیر باشند. از سوی دیگر، سهام با سرمایه کوچک ممکن است پتانسیل رشد قابل توجهی را برای سرمایه گذاران بلندمدت ارائه دهد که می توانند نوسانات قیمت سهام را در کوتاه مدت تحمل کنند.

چه چیزی بر ارزش بازار یک شرکت تأثیر می گذارد؟

عوامل متعددی وجود دارد که می تواند بر ارزش بازار یک شرکت تأثیر بگذارد. تغییرات قابل توجه در ارزش سهام می تواند بر آن تأثیر بگذارد، همان طور که می تواند در تعداد سهام منتشر شده تأثیر بگذارد. هر گونه اعمال ضمانت نامه بر روی سهام یک شرکت، تعداد سهام موجود را افزایش می دهد و در نتیجه ارزش آن را کاهش می دهد. از آن جایی که اعمال ضمانت نامه ها کمتر از قیمت بازار سهام انجام می شود، به طور معمول می تواند بر ارزش بازار شرکت تأثیر بگذارد. اما ارزش بازار معمولاً در نتیجه تقسیم سهام یا تقسیم سود تغییر نمی کند. پس از تقسیم، قیمت سهام کاهش می یابد زیرا تعداد سهام موجود افزایش یافته است. به عنوان مثال، در تقسیم 2 به 1، قیمت سهم به نصف کاهش می یابد. اگرچه تعداد سهام موجود و قیمت سهام تغییر می کند، ارزش بازار یک شرکت ثابت می ماند. همین امر در مورد سود سهام نیز صدق می کند. اگر یک شرکت سود سهام صادر کند، بنابراین تعداد سهام نگهداری شده آن افزایش می یابد.

استفاده از سرمایه بازار برای ساخت پرتفوی

بسیاری از سرمایه گذاران حرفه ای پرتفوی خود را بر اساس اندازه سرمایه بازار تقسیم می کنند. این سرمایه‌ گذاران این کار را انجام می‌ دهند زیرا معتقدند این کار به آن ها امکان می‌ دهد از این واقعیت استفاده کنند که شرکت‌ های کوچک‌ تر در طول تاریخ سریع‌ تر رشد کرده‌ اند، اما شرکت‌ های بزرگ‌ تر ثبات بیشتری دارند و سود سهام بیشتری پرداخت می‌کنند. برای ایجاد یک سبد با ترکیب مناسبی از سهام با سرمایه کوچک، متوسط ​​و بزرگ، باید اهداف مالی، تحمل ریسک و افق زمانی خود را ارزیابی کنید. یک سبد متنوع که شامل انواع ارزش بازار است ممکن است به کاهش ریسک سرمایه گذاری در هر زمینه کمک کند و از پیگیری اهداف مالی بلند مدت شما حمایت کند.

چه چیزی بر ارزش بازار ارزهای دیجیتال تأثیر می گذارد؟

توکنومیکس

ارزش بازار ارزهای دیجیتال شامل دو جزء مهم است، تعداد کل سکه های در گردش و قیمت یک سکه. بیایید ابتدا عرضه یک سکه در گردش را در نظر بگیریم. در دنیای ارزهای رمزپایه، این اغلب به عنوان «توکنومیکس» یا کیفیت، توزیع و تولید توکن‌ های رمزنگاری شناخته می‌ شود. از آن جایی که عرضه بیت کوین به ۲۱ میلیون محدود شده است، انتظار می رود با افزایش کمیاب شدن، تقاضای آن افزایش یابد. با این حال، یکی از پیامدهای افزایش کمیابی، افزایش احتکار است که منجر به کاهش گردش یا حجم معاملات می شود. برعکس، در پروژه‌ ای با تعداد توکن های بسیار بالا، مانند Algorand با حداکثر 10 میلیارد ALGO، یک روند صعودی پایدار در یک بازه زمانی طولانی تر از یک رویکرد با ریسک بالا، با پاداش بالا و نوسانات بالا ترجیح داده شده است. در سوی دیگر میم کوین ها به خصوص دوج کوین قرار دارد که در مقابل بیت کوین، تورم زا شناخته می شود. از آن جایی که تعداد آن هر سال با نرخ مطلق پنج میلیارد افزایش می یابد، عرضه Dogecoin از نظر تئوری بی نهایت است.

توکن سوزی

یکی دیگر از جنبه های تاثیرگذار بر ارزش بازار، سوزاندن توکن است. همان طور که از نام آن پیداست، ماینرها برای کاهش عرضه و در نتیجه افزایش یا تثبیت قیمت توکن، توکن ها را می سوزانند. با این حال، کاهش عرضه لزوماً افزایش قیمت را در غیاب تقاضای متناظر برای توکن تضمین نمی کند. دلایل دیگری برای سوزاندن سکه به غیر از عرضه و تقاضا وجود دارد، از جمله دستیابی به اجماع مؤثرتر از طریق “اثبات سوختن” (PoB)، محافظت در برابر حملات (به عنوان مثال، DDOS) و نشان دادن تعهد به طول عمر پروژه. تعداد زیادی از پروژه ها مانند بیت کوین کش، ریپل، بایننس کوین، استلار، USDT و USDC از کوین سوزی استفاده می کنند. اخیراً، شبکه اتریوم بیش از 2.4 میلیارد دلار ارزش اتریوم را در 87 روز سوزاند. 702886 اتریوم از زمان هارد فورک لندن سوخته شده است.

ارزش ذاتی ارزدیجیتال

مؤلفه دیگر معادله ارزش بازار، قیمت یا ارزش یک سکه است. ارتباط بین خدماتی که بر روی هر بلاک چین ساخته می شوند و خود سکه چیست؟ قیمت نیز تحت تأثیر هزینه تولید، در دسترس بودن در مبادلات، حاکمیت و محیط نظارتی است. علاوه بر عرضه و تقاضا، این موارد شامل رقابت، پیشرفت‌ های فناوری، هیاهوی رسانه‌ ای و پرداخت افراد مشهور می‌ شود.

سوالات متداول

تفاوت شرکت های با ارزش کوچک و بزرگ چیست؟

شرکت‌ های کوچک‌ تر در طول تاریخ سریع‌ تر رشد کرده‌ اند، اما شرکت‌ های بزرگ‌ تر ثبات بیشتری دارند و سود سهام بیشتری پرداخت می‌کنند.

فرمول محاسبه ارزش بازار سهام یا مارکت کپ چیست؟

ارزش بازار سهام = تعداد سهام فعلی موجود x قیمت فعلی بازار سهام

فرمول محاسبه مارکت کپ کریپتو چیست؟

ارزش بازار کریپتو = تعداد کل سکه های در گردش x قیمت فعلی توکن

تاثیر عرضه در گردش در تعیین ارزش بازار چیست؟

توکن های در گردش معیار مهم تری برای تعیین ارزش بازار هستند. زیرا کوین های قفل شده، نمی توانند خرید و فروش شوند و نمی توانند تاثیری بر قیمت بگذارند. بنابراین تاثیر اصلی را بر ارزش بازار توکن های در گردش می گذارند.

مارکت کپ ارز دیجیتال یا ارزش بازار چیست و چگونه محاسبه می‌شود؟

اصطلاح مارکت کپ «Market Capitalization» از بازار بورس سهام گرفته شده‌است و در این بازار از طریق مارکت کپ، ارزش کل سهام یک شرکت را می‌یابند. مثلاً بهای هر سهم شرکت را پیدا می‌کنند و با ضرب کردن آن در تعداد کل سهام، ارزش کل شرکت را محاسبه می‌کنند. تنها با دانستن بهای یک سهم نمی‌توان ارزش کل شرکت را تخمین زد.

به گزارش «خبرنامه دانشجویان ایران»، تا کنون بیش از 19 هزار رمزارز در دنیای کرپتوکارنسی معرفی شده‌اند که هرکدام اهداف متفاوتی دارند. برای سرمایه‌گذاری در این بازار ما باید ارزهایی که پتانسیل رشد بالایی دارند را از میان تمامی ارزهای معرفی شده انتخاب کنیم. برخی از کاربران به‌اشتباه قیمت بالای یک ارز دیجیتال را ملاک ارزیابی قرار می‌دهند، در این میان فقط سرمایه‌گذاران حرفه‌ای برنده هستند که به «ارزش کل بازار» اهمیت می‌دهند.

ارزش بازار بهترین معیار برای ارزیابی کل سرمایه یک شرکت و یا یک ارز دیجیتال است. این عدد به ما نشان می‌دهد که چه انتظاری باید از ارز دیجیتالی که قصد خرید آن را داریم، داشته باشیم. اگر شما هم به دنبال اهمیت ارزش بازار یا «Market Cap» در سرمایه‌گذاری هستید، اینجا کلیک کنید.

مقدمه

اصطلاح مارکت کپ «Market Capitalization» از بازار بورس سهام گرفته شده‌است و در این بازار از طریق مارکت کپ، ارزش کل سهام یک شرکت را می‌یابند. مثلاً بهای هر سهم شرکت را پیدا می‌کنند و با ضرب کردن آن در تعداد کل سهام، ارزش کل شرکت را محاسبه می‌کنند. تنها با دانستن بهای یک سهم نمی‌توان ارزش کل شرکت را تخمین زد.

در دنیای ارزهای دیجیتال نیز به این صورت است و از این پارامتر برای پیداکردن ارزش کل یک رمزارز استفاده می‌شود. در بازار کریپتو از مارکت کپ یک ارز جهت ارزیابی ارزش آن در مقایسه با سایر ارزهای دیجیتال استفاده می‌شود. فعالانی که علاقه‌مند به سرمایه‌گذاری در ارزهای دیجیتال و بازار بورس هستند از داده‌های مارکت کپ جهت گرفتن تصمیمات خود استفاده می‌کنند.

تعریف ارزش بازار

مارکت کپ (market cap) کوتاه شده عبارت market capitalization است و به معنای مجموع سرمایه بازار است که معمولاً سرمایه‌گذاران به آن «ارزش بازار» می‌گویند. ارزش بازار به ارزش نقدی یک شرکت، دارایی و یا رمزارز گفته می‌شود. در دنیای ارزهای دیجیتال، مارکت کپ در هر لحظه از طریق ضرب کل تعداد کوین‌های موجود در قیمت هر کوین در همان لحظه به دست می‌آید.

فرمول محاسبه مارکت کپ

فرمول محاسبه مارکت کپ بسیار ساده است و از ضرب بهای فعلی یک ارز در میزان کل موجودی آن ارز به دست می‌آید.

به طور مثال، یک ارز دیجیتال با داشتن 20 میلیون توکن در گردش که هرکدام ارزشی معادل 30 دلار دارند، ارزش بازار این رمزارز معادل 600 میلیون دلار است. این رقم به‌دست‌آمده نشان‌دهنده بزرگی یک بازار است و حجم سرمایه‌ای که در گردش دارد را نمایش می‌دهد. مارکت کپ به ما کمک می‌کند تا به‌عنوان یک خریدار بفهمیم که رمزارز موردنظر یک گزینه مناسب است و یا خرید آن اشتباه است.

تعریف نقدینگی در بازار

نقدینگی در بازار رمزارزها نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران چقدر راحت می‌توانند دارایی خود را به پول نقد تبدیل کند و یا برعکس، پول نقد خود را به دارایی تبدیل کنند. درواقع، نقدینگی پیش‌فرض یک بازار کاربردی است و بدون آن نمی‌توانیم معامله‌ای انجام دهیم. برای دست‌یابی به چنین امکاناتی باید بازاری که در آن معامله می‌کنیم «بازار نقد» باشد. بازار نقد، به بازاری گفته می‌شود که در آن تعداد زیادی معامله انجام می‌شود و تعداد معامله‌گر نیز زیاد است. در بازار ارزهای دیجیتال، حجم فعالیت‌های معاملاتی بالا است و قیمت پیشنهادی خریدار و فروشنده چندان با هم تفاوت ندارد.

فرض می‌کنیم که ما تعدادی ارز اتریوم را خریداری کرده‌ایم و قیمت این رمزارز در چند روز گذشته رشد خوبی داشته است. اکنون قصد داریم که تمام اتریوم خود را بفروشیم. اگر بازار نقد باشد یعنی تعداد خریدار به‌اندازه کافی وجود داشته باشد که بخواهند اتریوم ما را با همان قیمت پیشنهادی بخرند، به‌سرعت این ارزها به فروش می‌رسند. چنانچه نقدینگی در بازار کم باشد و بخواهیم اتریوم خود را در قیمت فعلی بازار بفروشیم، کمی به مشکل می‌خوریم. بهتر است قیمت درخواستی خود را کاهش دهیم و یا منتظر افزایش نقدینگی در ارزهای دیجیتال بازار بمانیم.

چه چیزهایی ارزش بازار را تعریف میکند؟

ارزش بازار برای ما یک رقم معمولی به نظر می‌رسد اما همین عدد اطلاعاتی را در خود جای‌داده است که به ما برای سرمایه‌گذاری کمک می‌کند. مارکت کپ به ما یک دید کلی خارج از هیاهو بازار ارائه می‌کند. به‌خصوص در مورد آلت‌کوین‌ها که این نگاه بسیار سرنوشت‌ساز است و موجب گرفتن تصمیمات دقیق و آگاهانه می‌شود. مهم‌ترین نکاتی که از ارزش بازار یک رمزارز به دست می‌آید عبارت‌اند از:

1. ریسک سرمایه گذاری

مارکت کپ با ریست سرمایه‌گذاری یک رابطه معکوس دارد یعنی هرچقدر ارزش کل بازار یک دارایی بیشتر باشد، سرمایه‌گذاری در آن ریسک کمتری دارد. به طور مثال خرید بیت‌کوین از نظر تئوری خطر کمتری در مقابل سرمایه‌گذاری در یک شت‌کوین مانند شیبا اینو دارد.

1. ارزش و اهمیت فناوری

می‌توانیم پروژه‌هایی که اهداف و تکنولوژی و مشابهی دارند را کنار هم قرار دهیم و با مقایسه مارکت کپ آنها، میزان اهمیت این تکنولوژی را در این بازار بسنجیم. در بازار کریپتو با جمع‌آوری ارزش بازار ارزهایی باهدف قرارداد هوشمند (اتریوم، بایننس کوین، کاردانو، چین لینک و آوالانچ) کل حجم سرمایه این حوزه را به دست می‌آوریم و با کل سرمایه موجود در بازار مقایسه می‌کنیم. در نهایت یک دید کلی نسبت به جایگاه قراردادهای هوشمند کسب می‌کنیم.

1. دست کاری در بازار

بازارهای کم‌ارزش بیشتر خود را در معرض دست‌کاری بازار و فعالان سودجو قرار می‌دهند و آنها می‌توانند با در اختیار داشتن بخش قابل‌توجهی از یک ارز، بازار را دست‌کاری کنند. در ارزهایی که ارزش بازار بالایی دارند امکان دست‌کاری وجود ندارد.

دسته بندی مارکت کپ ها

ارزهای دیجیتال بر اساس ارزش بازار به‌طورکلی به سه دسته تقسیم می‌شوند. استراتژی سرمایه‌گذاری در هر دسته با دسته دیگر متفاوت است. در ادامه به بررسی انواع مارکت کپ و نحوه سرمایه‌گذاری در هرکدام می‌پردازیم.

ارزهای دیجیتالی که مارکت کپ آنها کمتر از 1 میلیارد است در دسته ارزهای دیجیتال با مارکت کپ کوچک قرار می‌گیرند. این ارزها نقدینگی کم و نوسانات بسیار شدیدی دارند. ریسک سرمایه‌گذاری زیادی دارند و ممکن است شت کوین یا اسکم باشند. بهتر است بخش کوچکی از سرمایه خود را به خرید این ارزها اختصاص دهیم زیرا ارزهای دیجیتال با بازار کوچک می‌توانند سود بسیار زیادی را به ما برسانند.

ارزش بازار این رمزارزها بین 1 تا 10 میلیارد دلار است. این ارزهای پتانسیل بالایی برای رشد بیشتر و پیوستن به جمع رمز ارزهای برتر را دارند. می‌توانیم انتظار سود زیاد در طولانی‌مدت از آنها داشته باشیم. سرمایه‌گذاران و تریدرهای معروف به این دسته علاقه زیادی دارند.

رمزارزهایی که مارکت کپ آنها بیش از 10 میلیارد دلار است در دسته ارزهای دیجیتال با مارکت کپ بزرگ قرار می‌گیرند. هم‌اکنون بیش از 20 ارز دیجیتال باارزش بازار بالای 10 میلیارد دلار داریم که ارزهای بیت‌کوین و اتریوم با اختلاف بسیار زیادی در سطر جدول جای گرفته‌اند. این ارزها نقدینگی بالایی دارند و معمولاً ریسک کمتری برای سرمایه‌گذاری دارند. آنها به‌سختی می‌توانند در وضعیت بازار تأثیر بگذارند. به همین دلیل برای سرمایه‌گذاری بلندمدت می‌توانیم روی این ارزها حساب کنیم.

مجموع ارزش بازار ارزهای دیجیتال چیست؟

مجموع ارزش بازار ارزهای دیجیتال (Total Market Cap) به تجمیع مارکت کپ بیت‌کوین، آلت‌کوین‌ها، توکن‌ها و همه دارایی‌های بازار ارزهای دیجیتال اطلاق می‌شود. در نهایت این عدد به‌دست‌آمده میزان بزرگی این صنعت را نشان می‌دهد. به دلیل نوسانات زیادی که در بازار کریپتوکارنسی وجود دارد، اعداد در آن جابه‌جا می‌شوند. در سال‌های اولیه معرفی دنیای ارزهای دیجیتال این عدد فراتر از 20 میلیارد دلار نرفته بود. اما با ظهور ارزهای جدید و آشنایی بیشتر کاربران با این دنیای نوظهور در سال 2021 این عدد نزدیک به 3 تریلیون دلار رسید.

تعریف شاخص حجم معاملات روزانه

حجم معاملات در روز (24 ساعت) یک شاخص دیگر است که با آن می‌توانیم بزرگی بازار یک رمزارز در بازار ارزهای دیجیتال را بسنجیم. یعنی هرچقدر یک ارز دیجیتال به دلار تبدیل و معامله شده‌است. این حجم میزان پول در گردش 24 ساعته در بازار یک رمزارز را نشان دهد. با بالارفتن حجم معاملات روزانه یک توکن، تأثیر زیادی بر قیمت لحظه‌ای آن و نوسان بیشتر قیمت در طول روز دارد.

اهمیت مجموع مارکت کپ در سرمایه گذاری

از مجموع مارکت کپ ارزهای دیجیتال به‌عنوان یک مبنا برای مقایسه با سایر بخش‌های اقتصادی استفاده می‌شود. به طور مثال برخی از تحلیلگران، ارزش کل بازار کریپتو را با مارکت کپ طلا و یا سهام مقایسه می‌کنند. اما چرا چنین کاری انجام می‌شود؟ این مقایسه یک تخمین تقریبی از رشد کل بازار رمز ارزها در سال‌ها و دهه‌های آینده به ما می‌دهد.

به این نکته باید توجه داشته باشیم که هنوز هیچ‌کس نمی‌داند چه روشی برای برآورد و بررسی ارزهای پایه و پروژه‌های بلاک‌چین مناسب است. این مقایسه تا حدودی می‌تواند مفید باشد اما نباید چشم‌بسته به آن اعتماد کنیم. مجموع ارزش بازار صرفاً یک عدد است که بیانگر ارزش بازار در یک‌لحظه و یک‌زمان خاص است. این عدد می‌تواند زیر 1 تریلیون دلار و یا بالای 3 تریلیون دلار باشد و فقط نمایانگر یک تصویر از صنعت ارزهای رمزپایه در آن لحظه است.

معرفی رمز ارزها با بالاترین مارکت کپ در دنیا

ارزهای دیجیتالی که مارکت کپ بالایی دارند، معروف‌ترین رمزارزها هستند. در ادامه این رمزارزها را معرفی می‌کنیم.

بیت‌کوین یک رمزارز غیرمتمرکز است که توسط فردی به نام ساتوشی ناکاموتو در سال 2009 شروع به کارکرده است. زمان نگارش این مقاله (10 می) قیمت بیت‌کوین 32 هزار دلار و مارکت کپ آن 620 میلیارد دلار است. بیشترین حجم معامله بیت‌کوین در صرافی معتبر بایننس انجام می‌شود.

اتریوم یک شبکه بلاک‌چین است و رمزارز بومی آن «اتر» نام دارد. مارکت کپ اتریوم به بیش از 293 میلیارد دلار رسیده است و در حال حاضر با قیمت 2400 دلار در بازار معامله می‌شود. اتریوم در شاخص حجم معاملات روزانه، رتبه سوم و بعد از بیت‌کوین قرار گرفته است.

این رمزارز نسخه دیجیتالی دلار آمریکا است و هر توکن آن حدود 1 دلار قیمت دارد. تتر تلاش می‌کند تا ارزش خود را در برابر دلار حفظ کند و از جمله ارزهای با پشتوانه در بازار کریپتو است. این رمزارز رتبه سوم مارکت کپ را در ارزهای دیجیتال دارد و حجم معاملات روزانه آن 158 میلیارد دلار است. مارکت کپ تتر بیش از 83 میلیارد دلار است و با این حجم از معامله در روز، رتبه اول را در شاخص ارزهای دیجیتال به خود اختصاص داده است.

کلام آخر

ابزارهای بسیاری در اختیار ما قرار دارد که می‌توانیم برای به‌دست‌آوردن اطلاعات رمزارزها از آن استفاده کنیم. «ارزش بازار» یکی از آنهاست که یک دورنمای بلندمدت و یک راه روشن به ما برای سرمایه‌گذاری نشان می‌دهد. همان‌طور که گفتیم، مارکت کپ یکی از معیارهای اصلی در تعیین بزرگی و اعتبار یک بازار و دارایی است. ارزش بازار مانند هر شاخص دیگری تنها یک سهم در تصمیم‌گیری ما برای خرید یک ارز دیجیتال دارد. قبل از اینکه بخواهیم در یک ارز سرمایه‌گذاری کنیم باید شاخص‌ها و عوامل مختلفی را بسنجیم و فقط یک نکته را در نظر نگیریم.

بزرگی ارزش بازار یک کوین می‌تواند خیال ما را بابت ادامه کار رمزارز حداقل برای چند سال آینده راحت کند. هرچقدر ارزش بازار یک ارز دیجیتال بیشتر باشد، احتمال ازبین‌رفتن آن ارز بسیار کاهش پیدا می‌کند.

دامیننس بیت کوین چیست؟ همه‌چیز در مورد دامیننس بیت کوین

با انفجار قیمت ارزهای دیجیتال، معامله گران دائماً به دنبال ابزارهای جدید برای کشف روندها هستند. نسبت دامیننس بیت کوین Bitcoin dominance) ) یا همان سلطه بیت کوین، شاخصی است که معامله گران به کمک آن تفاوت در شرایط عمومی بازار بین بیت کوین را با سایر توکن ها تشخیص می دهند. هنگامی که به درستی از دامیننس بیت کوین استفاده شود، این ابزار می تواند به شما کمک کند تا تشخیص دهید آیا معامله آلت کوین ها روندهای قوی تری نسبت به ترید بیت کوین دارد یا خیر.

در این مقاله، ما درباره چیستی تسلط بیت کوین بحث می‌کنیم و همچنین به عواملی مرتبط با آن می پردازیم که ممکن است این عوامل بر برخی از استراتژی ها و تصمیم گیری های معاملاتی شما تاثیر بگذارند.

دامیننس بیت کوین و ارزش بازار یا مارکت کپ چیست؟ تاثیر آن بر تصمیم گیری معامله گران و سرمایه گذاران ارز دیجیتال

خرید سیگنال ارز دیجیتال، سیگنال فیوچرز، سیگنال کانال‌ های خارجی ، خرید اندیکاتور ترید، احراز هویت بایننس و امکان فروش اندیکاتور در سایت پرشین الیت

دامیننس بیت کوین چیست؟

تسلط بیت کوین نسبتِ بین ارزش بازار بیت کوین به کل بازار ارزهای دیجیتال است. وقتی این نسبت را با روند خود بیت‌کوین مقایسه می‌کنیم، می‌توانیم درباره فرصت‌هایی که محیط فعلی بازار ارائه می‌کند اطلاعات بیشتری کسب کنیم. برای به دست آوردن درک بهتری از دامیننس بیت کوین، معامله گران باید بدانند که ارزش بازار چیست و چرا مهم است؟

مارکت کپ یا ارزش بازار بیت کوین

در مورد ارز دیجیتالی مانند بیت کوین، ارزش بازار (market cap) به معنای ارزش کل تمام سکه هایی است که تاکنون استخراج شده اند. ارزش بازار از فرمولِ تعداد سکه های در گردش ضرب در قیمت فعلی یک سکۀ واحد محاسبه می شود. به عنوان مثال تا نوامبر 2021، تقریباً 18.881 میلیون بیت کوین وجود داشت. اگر قیمت بیت کوین را در آن زمان 60000 دلار در نظر بگیریم مارکت کپ بیت کوین، برابر با 1.133 تریلیون دلار (دلار 60000 * 18.881) خواهد بود. این بدان معناست که ارزش کل شبکه بیت کوین در آن سال، 1.133 تریلیون دلار بوده است.

رقم 1.133 تریلیون دلاری به خودی خود چندان معنی ندارد تا زمانی که آن را با سایر بازارها مقایسه کنید. به عنوان مثال، کل ارزش تخمینی بازار طلا نزدیک به 10 تریلیون دلار است. این بدان معناست که ارزش بازار بیت کوین، به اندازه حدود 11 درصد از ارزش کل طلای استخراج شده جهان ارزش دارد. بعد از محاسبه مارکت کپ بیت کوین، یک سرمایه گذار می تواند تعیین کند که آیا فکر می کند شبکه بیت کوین در طول زمان ارزش بیشتری خواهد داشت یا اینکه ارزش آن، بیش از حد است.

مقایسه ارزش بازار ارز دیجیتال با بزرگترین شرکت های جهان

یکی از حسن های بازار ارزهای دیجیتال این است که به راحتی می توان تعداد سکه های موجود و همچنین قیمت آن سکه ها را تعیین کرد. در نتیجه، تعیین کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال بسیار ساده است.

رابطه بین تسلط بیت کوین و ارزش بازار

در محاسبه دامیننس بیت کوین از ارزش بازار بیت کوین و ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال استفاده می‌شود. به طور کلی، شکل و جهت کل ارزش بازار کریپتو از بیت کوین پیروی می کند. این تا حدودی به دلیل نفوذ بیت کوین بر کل بازار رمزنگاری است زیرا بیت کوین، اولین، بزرگترین و شناخته شده ترین ارز دیجیتال است.

به‌عنوان سرمایه‌گذاران و معامله‌گران ارزهای دیجیتال، ما این را به عنوان یک امر مسلم در نظر می‌گیریم که اکثر مردم جهان اطلاعات کمی در مورد وسعت بازار کریپتو دارند. از این رو، آنها ممکن است بر این باور باشند که بیت کوین تنها ارز دیجیتال موجود است.

در نتیجه، اگر تمایل به خرید ارز دیجیتال وجود داشته باشد، قیمت بیت کوین و کل بازار کریپتو افزایش می‌یابند و هر دو، ارزش بازار را بالاتر می‌برند. همچنین اگر ریسک‌گریزی به بازار کریپتو ضربه بزند، اکثر ارزهای دیجیتال بزرگ، نقد می‌شوند و ارزش کل بازار را کاهش می‌دهند.

عوامل موثر بر تسلط بیت کوین

عوامل متعددی وجود دارند که می تواند بر تسلط بیت کوین تأثیر بگذارد. با در نظر گرفتن همه این موارد، نباید اینگونه استنباط شود که رابطه مستقیمی بین تسلط بیت کوین و روندهای صعودی یا نزولی بازار آن وجود دارد. همچنین معامله گران نباید مثلا نرخ تسلط 40 درصدی امروزه را با سال های گذشته مقایسه کنند.

عوامل موثر بر دامیننس بیت کوین

تعداد آلتکوین ها

در روزهای اولیه ارزهای دیجیتال، تسلط بیت کوین در حدود 95 درصد یا بیشتر بود، زیرا آلت کوین های بسیار کمی وجود داشتند که سرمایه گذاری ها را جذب می کردند. با این حال، همانطور که آلتکوین های دیگر شروع به جلب توجه کردند، سلطه بیت کوین، کاهش یافت. زمانی که شور و شوق عرضه های اولیه در سال 2017 افزایش یافت، سرمایه گذاری در آلت کوین ها شروع به رشد کرد و تسلط بیت کوین به پایین ترین سطح خود تا آن زمان (35 درصد) رسید.

حرکت صعودی بیت کوین در سال 2017 این افسانه را ایجاد کرد که تسلط بیت کوین بر دنیای ارز دیجیتال کاهش می یابد. از آن زمان تاکنون هر وقت دامیننس بیت کوین کاهش می یابد اصطلاح "فصل الت کوین" رایج می‌شود. این اصطلاح منعکس کننده افزایش نسبی و آشکار ارزش بازار آلتکوین ها نسبت به بیت کوین است. فصل آلت کوین، بازه زمانی ای را توصیف می‌کند که ارزهای دیجیتال غیر از بیت‌کوین، بهتر از بیت‌کوین عمل می‌کنند.

عرضه های اولیه

هنگامی که عرضه های اولیه رخ می‌دهند ممکن است ارزش بازار ارزهای دیجیتالِ غیر از بیت کوین افزایش یابد و در عین حال سلطه بیت کوین کاهش یابد. فرضا یک ارز دیجیتال جدید و نسبتاً بی‌فایده با تیراژ حدود 2.5 میلیارد توکن عرضه می‌شود و قیمت این توکن برای معامله با 1 دلار تنظیم شده است. در نتیجه ارزش بازار این توکن جدید به 2.5 میلیارد دلار می رسد. این عدد، می تواند این سکه یا توکن را علیرغم غیرقابل استفاده بودن به یکی از 20 ارز دیجیتال برتر بازار تبدیل کند. این موضوع همان چیزی است که می تواند باعث سقوط تسلط بیت کوین و اختلال در کل اکوسیستم ارزهای دیجیتال شود.

عرضه های اولیه توکن های نوظهور ( ICO ها) باعث کاهش دامیننس بیت کوین می‌شوند

اخبار منفی

با شروع سال 2018، سلطه بیت کوین به بالای 70 درصد بازگشت، زیرا بسیاری از آلت کوین ها سقوط کردند. با آغاز سال 2021، سلطه بیت کوین دوباره شروع به کاهش کرد زیرا سرمایه گذاری در آلت کوین ها به دلیل اخبار منفی پیرامون مصرف انرژی بیت کوین و ریشه کنی استخراج آن در چین، افزایش یافت.

سقوط تسلط بیت کوین چگونه بر بازار تاثیر می گذارد؟

در بیشتر دهه گذشته، تسلط بیت کوین بالای 50 درصد بوده اما در حال حاضر حدود 40 درصد است. وقتی تسلط ارزش بازار یا مارکت کپ چیست؟ بیت کوین کاهش می یابد، به این معنی است که تقاضا برای سایر ارزهای دیجیتال افزایش می یابد. کاهش تسلط بیت کوین به این معنی است که تقاضای نسبی برای بیت کوین در حال کاهش است.

وقتی تسلط بیت کوین افزایش می یابد، به این معنی است که سرمایه گذاران کریپتو به دنبال ارزهای دیجیتال امن تر یا کم نوسان هستند. این عمدتا به این دلیل است که بیت کوین، نقدینگی بهتری نسبت به سایر ارزهای دیجیتال دارد.

همانطور که گفتیم هنگامی که تسلط بیت کوین کاهش می یابد، به آن شروع فصل جایگزین یا فصل آلتکوین‌ها می‌گویند و نشانه خوبی برای آلت کوین ها است. این موضوع می تواند پس از افزایش قیمت بیت کوین اتفاق بیفتد و معامله گران، بیت کوین خود را می فروشند تا برای سود خود را نقد کنند و سپس اقدام به خرید آلت کوین ها کنند. از آنجایی که آلت کوین ها نقدینگی کمتر و نوسانات بیشتری دارند، وقتی نقدینگی حاصل از فروش بیت کوین به سمت آلتکوین ها سرازیر می شود ممکن است قیمت آنها به میزان قابل توجهی افزایش یابد.

کاهش دامیننس بیت کوین و فصل آلتکوین ها

نوسانات قیمت بیت کوین و ارزش بازار

ارزش بازار بیت کوین نشان دهنده نسبت تسلط بیت کوین است. از آنجایی که تعداد بیت‌کوین‌های در گردش نسبتاً ثابت است و رشد زیادی نخواهد داشت، قیمت بیت کوین مهمترین عامل موثر بر ارزش بازار آن است. توجه داشته باشید که ارزش بازار از نزدیک حرکت قیمت بیت کوین را دنبال می کند و شبیه آن است. همانطور که روند قیمت بیت کوین بالاتر می‌رود، ارزش بازار آن نیز به طور متناسب روند بالاتری دارد.

با این حال، فقط به این دلیل که ارزش بازار بیت کوین در حال افزایش است به این معنی نیست که تسلط بیت کوین در حال افزایش است. ارزش بازار بیت کوین فقط یک عدد نسبی است. سرعتی که ارزش بازار بیت کوین با آن حرکت می کند با دومین عامل تاثیرگذار مهم یعنی ارزش بازار آلتکوین ها مقایسه می شود.

نوسانات آلتکوین ها و ارزش بازار

مخرج فرمول دامیننس بیت کوین، ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال است. محاسبه این رقم به دلیل تعداد زیاد ارزهای دیجیتال موجود، کمی دشوارتر است. در حال حاضر، بیش از 12000 رمزدار وجود دارد که تعداد زیادی برای ردیابی است. خوشبختانه چندین وب سایت به طور خودکار این محاسبه را انجام می دهند.

مواقعی وجود دارد که قیمت بیت کوین در حال افزایش است و ارزش بازار بیت کوین را به میزان قابل توجهی افزایش می دهد. به همین ترتیب، زمان‌های دیگری وجود دارد که سرمایه‌گذاری در آلت‌کوین‌ها سریع‌تر از بیت‌کوین است.

مارکت گپ بیت کوین و مارکت گپ کل به ترتیب صورت و مخرج فرمول دامیننس بیت کوین هستند

در نمودار بالا، توجه کنید که چگونه اولین روند در سمت چپ (مشکی) بسیار بزرگتر و قوی تر از افزایش متناظر ارزش بازار بیت کوین در سمت راست است. این نشان می‌دهد که ارزیابی جمعی آلت‌کوین‌ها با سرعت بیشتری نسبت به ارزش بیت‌کوین در حال افزایش است، به این معنی که آلت‌کوین‌ها به شدت بر ارزش کل بازار تأثیر می‌گذارند.

پس از اصلاح، روند سمت چپ (به رنگ آبی) با نرخی سریعتر از ارزش بازار بیت کوین (نمودار سمت راست) ادامه می یابد. در نتیجه، نسبت کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال قابل انتساب به بیت کوین، کاهش یافته و در حال کوچکتر شدن است.

نحوه معامله کریپتو با استفاده از تسلط BTC

راه های زیادی برای استفاده از دامیننس بیت کوین به نفع خود وجود دارد. بیت کوین و آلت کوین ها دو بخش کلی در بازار ارز دیجیتال هستند. می‌توانیم از نسبت دامیننس بیت کوین برای تعیین اینکه کدام یک از این دو، روند قوی‌تری برای معامله هستند استفاده کنیم و همچنین می‌توانیم به واسطه آن یک پیوت را از بالا و پایین معامله کنیم.

استراتژی 1: استفاده از تسلط BTC برای تعیین قویترین روند

معامله گران می توانند از نسبت تسلط بیت کوین برای تشخیص قدرت نسبی روند بیت کوین نسبت به آلتکوین ها استفاده کنند. با این کار می‌توانند بفهمند آیا بیت کوین برای سرمایه گذاری بهتر است با آلت کوین ها. نسبت تسلط BTC مشخص می کند که کدام روند ممکن است بهتر از دیگری عمل کند تا معامله‌گر بتواند بر این اساس، موقعیت های معاملاتی خود را بگیرد.

چند استراتژی برای ترید بر پایه دامیننس بیت کوین وجود دارد

در استراتژی اول، ابتدا روند تسلط BTC را مشخص کنید. برای مشاهده ایندکس می توانید از نمودار TradingView استفاده کنید.